Pörssinoteerattujen rahastojen (ETF) tarjoamat edut yhdessä liikkeeseenlaskijoiden tarjoamien tuotteiden innovaation kanssa ovat herättäneet yhä useammat sijoittajat ja kauppiaat tulemaan osaksi maailmanlaajuista vaihtoa kaupankäynnin kohteena olevat rahastot. ETF: n markkinat ovat kasvaneet merkittävästi vuosien mittaan, kun suurimmat omaisuudenhoitoyhtiöt ovat nyt osa sitä. Tarkastelemme joitakin trendit, jotka kuvaavat nykyisiä ETF-markkinoita. (Lisätietoja liittyen: ETF Investingin edut .)

Trendit ETF-teollisuudessa

• Pörssissä käydyissä tuotteissa hallinnoima globaali omaisuus on noussut vuosien varrella yli 3 triljoonaa dollaria ensimmäistä kertaa vuoden 2015 puolivälissä. Raportin mukaan maailmanlaajuinen pörssiyhtiö tuotti 19 vuotta saavuttaakseen 1 triljoonan miljardin dollarin arvoketjun hallinnassa olevissa varoissa. kuitenkin vain neljä vuotta oli vain 2 biljoonaa dollaria ja vain vähän yli kaksi vuotta koskettaa 3 biljoonaa dollaria. U.S. on edelleen hallitseva toimija maailmanlaajuisissa ETF-markkinoilla, ja sen osuus on noin 2 dollaria. 1 biljoonaa.
• U.S.-instituutiot ovat yhä enemmän omaksuneet ETF: t ja edustavat nyt 36% U.S.-markkinoista. Viimeisten kahden vuoden aikana vakuutusyhtiöiden käyttämien ETF-rahastojen käyttö on ollut dramaattinen, kun se ylläpitää ylijäämää ja valuuttavarantoa. Vakuutusyhtiöt, jotka käyttävät ETF: itä vararahastojen sijoittamiseen, ovat nousseet vuoden 2013 6 prosentista 71 prosenttiin vuonna 2015. ETF: t korvaavat yhä enemmän tai täydentävät osake-futuureja institutionaalisten sijoittajien salkkuihin. Raportista käy ilmi, että "78 prosenttia laitoksista aikoo korvata nykyisen futuurisopin ETF-varoilla vuonna 2016, kun vuonna 2015 52 prosenttia korvasi johdannaisen tuotteen ETF: llä. "(Asiaan liittyvien lukujen osalta ks. Institutionaaliset sijoittajat ovat kiinnostuneita ETF: istä .)
• Strategiset (tai älykkäät) beta-kaupankäynnin kohteena olevat rahastot ovat todistaneet vähittäistä markkinaosuutta suhteessa perinteiset vastineet. Strategiset beta-ETF: t ovat nykyään eräitä dynaamisimmista ja mahdollisesti sijoittajille tarjolla olevista sijoituksista. U.S.-instituutit investoivat myös näihin innovatiivisiin tuotteisiin. Raportin mukaan "noin 31% toimielimistä - mukaan lukien 46% omaisuudenhoitajista - käyttää äly-beta-ETF: itä. ”

• Lisääntyneen kilpailun myötä yhä useammat varainhoitoyhtiöt tarjoavat nyt pörssilistattuja varoja huomattavasti edullisemmin. Katsaus viimeisten kahden vuosikymmenen aikana useimpien ETF: iden kustannussuhde nousi uuden vuosituhannen alusta, nousi noin 2011 ja alkoi jäähtyä viime vuosien aikana CLS Investmentsin raportin mukaan "Vuonna 2011 keskimääräiset kustannukset tuoreen ETF: n suhde oli 0,80% ", kun Morningstar seurasi keskimääräistä rahastoa 1.22 prosenttia vuonna 2005 WSJ: n raportin mukaan. Viime vuosina on uusi kilpailu ETF-tuotteiden tarjoamisesta alhaisemmilla kustannuksilla. Suuret brändit, kuten Schwab ja Vanguard ovat leikkaavat hintoja, loput siirtymisen jälkeen. WSJ: n mukaan "yli 100 sijoitusrahastoa ja pörssirahoittamaa rahastoa maksaa nyt 10 dollaria tai vähemmän 10 000: n sijasta, mikä on 40: sta vuonna 2010."
• Tilastot ja raportit paljastavat, että pörssirahastoista suositeltava sijoitus tuote vuosituhannella erityisesti Yhdysvalloissa Schwabin 2015 ETF-sijoittaja-tutkimuksen mukaan "Millennial sijoittajilla on suurempi prosenttiosuus ETF-sijoituksistaan ​​ja he todennäköisimmin pitävät ETF: ää keskeisenä investointina. "Noin 66 prosenttia vuosituhanneksista (ikä: 25-35) altistuu 25% -100% niiden salkkuista ETF: ille, kun taas GenX: n (ikä: 36-50) prosenttiosuus laskee 30%: iin, 16% boomereihin : 51-68) ja 17% kypsyyneistä (ikä 69-75). Vuosituhattavoitteet edellyttävät keskimäärin 41. 7 prosentin sijoituksia ETF: ille seuraavien viiden vuoden aikana.

Bottom Line

Vaikka pörssikaupatut tuotteet ovat vähitellen osasyynä sijoittajien salkkuihin, niiden levinneisyys länsimaiden ulkopuolella on edelleen vähäistä. Mutta koska sijoittajat tuntevat nämä tuotteet paremmin ja ymmärtävät tarjoamiensa hyötyjen, ETF-markkinoiden syvyyden pitäisi kasvaa ajan myötä. Teollisuudella on valtavat mahdollisuudet yhdistämällä luovia tuotteita, mutta se on pitkä matka ennen kuin se pääsee lähemmäksi maailmanlaajuista rahastoalaa, joka on yli 16 biljoonaa dollaria. (Lisätietoja lukemisesta on: 5 yleisiä väärinkäsityksiä ETF: ista .)