Suurimman hankinnan, jonka Warren Buffett on tehnyt Berkshire Hathawayn kautta, on vuonna 2010 hankittu Burlington Northern Santa Fe Railway Corporation (BNI), jonka kokonaishinta on noin 28-34 miljardia dollaria.
Kuten monissa hänen hankintavalinnoissaan, Buffetin rautatien osto yllätti ensin analyytikot ja sijoittajat. Kuitenkin, kuten useiden muiden Berkshire-ostajien kanssa, osto pian kuvasi oivaltavaa. Rautateollisuus on saattanut lyödä jotain, koska sillä ei ole paljon glitziä tai lupauksia, ja se tuntui hieman vanhentuneelta. Kuitenkin, kuten tavallista, Buffett oli perustavanlaatuinen analyysi yrityksen kasvun ja voiton mahdollisuuksista.
Yksi rautatieteollisuuden ensisijaisista siirtymävaiheista on hiilentuotannon vähenemisen korvaaminen intermodaaliliikenteen kasvaessa. Raaka-aineet, kuten hiili, kuljetetaan tyypillisesti laatikoissa tai säiliöissä, kun taas valmiita tavaroita kuljetetaan intermodaalisissa autoissa - standardoituja kontteja, jotka on lastattu tasoristeisiin rautatievaunuihin, perävaunuja, jotka voidaan helposti siirtää erilaisten liikennemuotojen välillä (laivalla, rautateitse tai kuorma-autolla). Burlington Northern on ollut rautatieliiketoiminnan tämän perustavanlaatuisen muutoksen käyrä, joka siirtyy 40 prosentin hiilivoimalaitoksen ja 20 prosenttia intermodaalisen meriliikenteen välisestä tasapainosta 35 prosenttiin intermodaalisista ja 22 prosentista hiilestä vain pari vuotta. Buffettin mukaan intermodaalisen tavaraliikenteen kasvu jatkuu.
Berkshire Hathawayn toiseksi suurin yritysosto seurasi muutama vuosi myöhemmin, vuonna 2013, jolloin Buffett nosti Heinz-yhtiön, kuuluisan ketchup-valmistajan, 23 miljardin dollarin arvosta. Heinz sisältää sen allekirjoitusketsuppi, Lea & Perrins Worcestershire Sauce ja Ore-Ida -perunat. Buffett on tehnyt yhteistyötä Brasilian pääkonttoriin kuuluvan pääomasijoitusyhtiö 3G Capital Managementin kanssa tarjotakseen tarvittavan osakepääoman, jotta se saataisiin toteutumaan, ja saisi osittaisen rahoituksen Wells Fargo Pankilta, entisestä Berkshire-hankinnasta.
Mikä on suurin lahjoitus Warren Buffett koskaan tehnyt?
Oppia Warren Buffettin suurimmista rahoitusosuuksista ja siitä, miten hänen omaisuutensa jaetaan hyväntekeväisyyteen ja Buffettin perillisille.
Mikä oli ensimmäinen varastossa Warren Buffett koskaan ostanut?
Mikä oli ensimmäinen yritys, jolla oli 1 miljardin dollarin markkinakorkki?
Yhdysvallat Steel Corportation (NYSE: X) oli maailman ensimmäinen yritys, joka ylitti markkina-arvoa 1 miljardin dollarin arvosta. 1900-luvun alussa John Piermont Morgan halusi tehdä teräksestä mitä hän oli tehnyt rautateillä. Ainoa ongelma oli se, että Andrew Carnegie määräysvallassa oli suurin ja tehokkain teräksen tuottaja Carnegie Steel.