a:

Osakeindeksit muodostuvat niiden kaltaisten kantojen tai rahamarkkinoiden mukaan, joita ne haluavat seurata. Esimerkiksi Standard & Poor's 500 (S & P 500) -indeksi seuraa suurten korkojen varastoja, kun taas Dow Jones Industrial Average (DJIA) seuraa suurten korkkituotteiden varastoja. Jos indeksiin lisätään varastosta, sen on täytettävä luettelo ohjeista. Indeksin laajuudesta riippuen jokaisella indeksillä on omat vaatimuksensa komponenttien kelpoisuudesta. Esimerkiksi Wall Street Journal ylläpitää DJIA: ta, ja yksi edellytys on, että varastossa on "kiinnostava suuri joukko sijoittajia". Lisäksi komponenttien valinnalle on asetettu kaksi yhteistä vaatimusta: varaston on oltava merkityksellinen indeksin laajuuden kannalta ja että kannan on täytettävä kaikki Securities and Exchange Commission (SEC) -säännöt.

Jos varastossa ei noudata indeksin ylläpitäjän asettamia vaatimuksia, varastosta ei lisätä. Esimerkiksi S & P 500 ei lisää varastoa, joka ei täytä suurikapasiteettinsa vaatimuksia. Vastaavasti, jos yritys on indeksin olemassa oleva osa, mutta yrityksen aineellinen muutos on tapahtunut, se poistetaan indeksistä. Lisäksi osayritys poistetaan, jos se on hankittu eikä sitä enää käytetä julkisesti. Indeksit varmistavat myös, että ne yritykset, jotka ne lisäävät, täyttävät kaikki SEC-ohjeet. Jos yritys rikkoo SEC-sääntöä tai tiedetään petuttaneen sijoittajia, kyseinen yhtiö varastetaan indeksistä. Toisin sanoen, jotta yritys voidaan lisätä indeksiin, yhtiön varastossa on oltava merkitystä indeksin tarkoituksen kannalta ja yhtiön on noudatettava täysin arvopaperisäännöksiä. (Lisätietoja indeksistä on kohdassa Hakemistoinvestoinnit ja Onko mahdollista sijoittaa hakemistoon? )

- 9 ->

Tätä kysymystä vastasi Chizoba Morah