a:

Korkean nettotason sijoittajat ovat omaksuneet strategian sijoittaa osa oman pääoman sijoituksistaan ​​vaihtoehtoisiin omaisuusluokkiin, mukaan lukien pääomasijoitukset. Tämä monipuolistumismenetelmä on saanut aikaan vetovoiman, koska sen historia on korkea tuotto ei ole helppo saavuttaa tavanomaisissa sijoitusvaihtoehdoissa. Pääomasijoituksilla on kuitenkin erilaiset riskit kuin muut omaisuusluokat johtuen kohde-etuutena olevien sijoitusten luonteesta.

Yksityiset pääomasijoitusyhtiöt sijoittavat sijoittajille rahaa muiden rahoituslähteiden kanssa pääomalainojen hankkimiseen pienissä yrityksissä, joilla on suuri kasvupotentiaali. Vaikka tämä voi tuntua älykkääksi sijoitusstrategiaksi, on olemassa useita erilaisia ​​riskejä, jotka liittyvät investoimiseen pieniin kasvuyrityksiin, etenkin niille, jotka ovat vielä käynnissä olevissa vaiheissa.

Likviditeettiriski on yksityisten pääomasijoittajien huoli. pienyritysten kasvu voi viedä aikaa, ja pääomasijoittajien odotetaan jättävän varansa pääomasijoitusyhtiön kanssa keskimäärin neljästä seitsemään vuoteen. Jotkut investoinnit vaativat vielä pitempää säilytysjaksoa ennen kuin kaikki tuotot ovat kokeneita. Muissa omaisuuslajeissa, kuten yksittäisissä yhtiöissä, sijoitusrahastoissa tai pörssissä kaupankäynnin kohteena olevissa rahastoissa, sijoittajat voivat myydä sijoituksen muutaman päivän kuluessa, jos se pienenee nopeasti. Yksityinen pääoma ei tarjoa ylellisyyttä.

Pääomasijoittajilla on myös kasvavia markkinariskejä investoinneillaan, sillä mikään pienistä yrityksistä, joissa pääomasijoitusyhtiö investoi, kasvaa. Epäonnistuminen on paljon yleisempi näistä yrityksistä, kun vain yksi tai kaksi tuhannesta tekee merkittävän tuoton yritykselle ja sen sijoittajille. Vaikka muut omaisuusluokat kantavat markkinariskiä, ​​laiminlyönti on vähäisempää vakiintuneemmilla yhtiöillä ja niiden velka- tai osakeasiakysymyksillä.

Pääomasijoittamisen riskiprofiili on yleisesti ottaen korkeampi kuin muiden omaisuuslajien riskit, mutta tuotot voivat olla huomattavasti korkeammat. Sijoittajille, joilla on varoja ja riskinsietokykyä, pääomasijoitus voi olla tuottoisaa sijoitusta osalle salkkua.