Neljä vuosisataa, 401 (k) suunnitelmat ovat kehittyneet hallitsevaan eläkejärjestelyyn useimmille U.S. työntekijöille. Vaikka 401 (k) -suunnitelmien rakennetta ja ominaisuuksia on tehty paljon parannuksia niiden luomisen jälkeen, vielä on vielä ratkaistava lisäongelmia, ja vielä on vielä tehtävä erilaisia ​​parannuksia.

Tässä on kuusi ongelmaa nykyisessä 401 (k) suunnitelma-rakenteessa sekä tapoja, joilla voit lieventää näiden tunnettujen ongelmien kielteisiä vaikutuksia. (Katso opetusohjelmamme lisää: 401 (k) ja hyväksytyt suunnitelmat .)

1. Rakenteelliset puutteet

Sinulla on todennäköisesti kerrottu, että rahan sijoittaminen prosessiin, joka tunnetaan nimellä dollarin kustannuslaskenta, antaa sinulle mahdollisuuden rakentaa varhaiseläkepesän muna ajan mittaan. Valitettavasti, vaikka tämä käsite voi olla totta, kun markkinoiden odotetaan kehittyvän ajan myötä, ei ole totta, kun markkinat oskilloivat suhteellisen tasaisella tavalla, eikä se ole totta, jos markkinat kääntyvät alaspäin. Siksi, vaikka voi olla järkevää, että voit ostaa enemmän ja enemmän osakkeita arvosta, joka kasvaa arvoa, tämä filosofia ei ole järkeä, jos olet ostamassa hyödykettä, joka on täysin arvostettu tai arvo, joka on laskussa.

Valitettavasti olet ehkä ostanut käsityksen dollarin kustannuslaskennasta, koska se on selitetty sinulle varovaisena sijoitusmenetelmänä. Valitettavasti dollarin kustannuslaskenta on yksinkertaisesti kätevä ratkaisu käsitellä tapaa, jolla maksut on suunnattava työnantajallesi sijoitusrahastoihin 401 (k) -suunnitelmassasi.

Selitettäessä maksupohjaiset suunnitelmat, kuten 401 (k) -suunnitelmasi, vaativat säännöllisiä maksuja eläkevastustilillesi joka kerta, kun työnantaja käsittelee palkkalistoja puolestasi. Siksi ilman teoriaa, kuten dollarin kustannuslaskennan, käsitteen rahan siirtämisestä säännöllisin väliajoin palkkatilastasi sijoitusvaihtoehtoihisi ei olisi järkevää, varsinkin kun otetaan huomioon, että sijoitusvaihtoehtosi voidaan täysin arvostaa tai jopa pahempaa, ylikuormitettu, kun maksuosuudet aiotaan tehdä.

Onneksi voit hallita investointiprosessia ohjaamalla kaikki eläkesuunnitelman maksut konservatiiviseen sijoitusvaihtoehtoon, joka tarjotaan eläkejärjestelmässäsi. Sitten, kun aika on oikea, voit tehdä strategisen sijoituksen allokoinnin kyseisessä vaihtoehdossa kertyneistä rahoista yhteen tai useampaan 401 (k) suunnitelmaan sisältyvään vähemmän varovaiseen rahastoon. Tietenkin sinun on pystyttävä määrittämään, milloin kytkin näyttää houkuttelevalta sijoituskysymyksestä. Tästä huolimatta sinun pitäisi odottaa tällaista vastuuta, jos osallistut maksupohjaiseen järjestelyyn. (Lisätietoja 401 (k) s: stä opetusohjelmassamme: Eläkesuunnittelu Perusteet .)

2. Pitkä sijoitusaika Horizons

Sinulla on todennäköisesti kerrottu myös, että työnantajasi on perustanut 401 (k) -suunnitelman puolestasi, jotta hänellä olisi pitkäaikainen säästämissuunnitelma eläkeikään. Kun otetaan huomioon tämä oletus, olet todennäköisesti johtanut siihen, että sinun pitäisi kehittää pitkän aikavälin strateginen varojen allokointi perustuen aikatauluun, joka todennäköisesti ylittää kymmenen vuotta.

Valitettavasti mitä ei ehkä ole kertonut on, että on hyvin epätodennäköistä, että salkunhoitajat, jotka parhaillaan hoitavat sijoitusvaihtoehtoja, hallinnoivat niitä 10 tai useamman vuoden kuluttua. Siksi, jos aiotte kehittää strategista kohdentamista pitkällä tähtäimellä, sinun on luultavasti käytettävä indeksirahastoja, jotta lievennettäisiin rahastojen hallinnoijien lyhyemmän aikavälin toimikauden ja pitemmän aikavälin investointien säilytysaika.

"Koska aktiivisimmat sijoitusrahasit eivät ylitä indeksiä tai vertailuindeksiä, sijoittaja voi paremmin hallita kustannuksia sijoittamalla rahansa indeksirahastoon. Tämä 1 prosentin säästö voi tarkoittaa kymmeniä tuhansia dollareita (tai enemmän) eläkkeelle siirtymisen yhteydessä , sanoo Patrick Traverse, MoneyCoachin, Charlestonin, SC : n perustaja.

Jos 401 (k) -suunnitelmassa ei ole tarjolla useita indeksirahastoja, sinun on tehtävä oletus, että nykyiset rahastonhoitajat hallitsevat rahaa tulevien vuosien ajan tai että tulevat johtajat hallitsevat rahaa samalla tavalla, jolla sitä hallitaan tänään. Tietenkin nämä oletukset ovat hyvin epätodennäköisiä. Se sanoi, että sinulla on pari vaihtoehtoa tämän ongelman ratkaisemiseksi. Ensinnäkin voit kehittää taktisen varojen allokoinnin valmiussuunnitelman, joka valmistaa sinut ryhtymään toimiin siinä tapauksessa, että yksi salkunhoitajaisi luopuu vastuusta. Lisäksi voit avata perinteisen IRA: n tai Roth IRA: n ja osallistua lailliseen rajaasi erilaisten indeksointistrategioiden avulla, joita ei ole saatavilla 401 (k) -suunnitelmassasi.

3. Hallinnolliset kulut

Älä epäile sitä, pätevä 401 (k) -suunnitelma on kallis työsuhde-etu. Tämä johtuu siitä, että 401 (k) -suunnitelmat edellyttävät monia vaatimustenmukaisuusongelmia, joita on seurattava, ja jatkuvat huolto- ja hallintatoiminnot, jotka on toimitettava. Lisäksi koulutusta ja viestintäpalveluja on tarjottava osallistumaan osallistujien suunnitteluun.

Näiden toimeksiantojen vuoksi on erittäin todennäköistä, että maksat heille osallistujamaksujen kautta. lisävarallisuuteen perustuvat maksut; erityiset kustannukset sellaisista palveluista, kuten lainoista, vaikeuksista luopumisista ja pätevistä kotimaisten suhteiden tilauksista; ja ehkä tärkeämpää, korkeampia rahastokuluja. Kustannukset ovat erityisen jyrkkiä pienimuotoisessa arena, missä mittakaavaetujen puute lisää huomattavasti kustannuksia.

Onneksi voit lieventää 401 (k) -suunnitelman negatiivisia kustannuksia kehittämällä räätälöityä eläkesuunnitelmastrategiaa. Tämän tavoitteen saavuttamiseksi sinun on aina investoitava 401 (k) -suunnitelmaan siihen pisteeseen asti, jossa saat 100% työnantajan vastaavuudesta.Sitten sinun pitäisi avata perinteinen IRA tai Roth IRA ja osallistua enintään laillisen rajan. Kun olet maksanut rahat, joita voit osallistua IRA: han, sinun on lisättävä maksuosuutta 401 (k) -suunnitelmallasi, jotta saavutat haluamasi säästötason.

Voit avata edullisen IRA: n välitysyrityksen tai paikallisen pankin kautta. Tarkastellessasi vaihtoehtoja voit todennäköisesti löytää, että IRA: n kautta käytettävissä olevien sijoitusvaihtoehtojen laajuus ja syvyys ovat paljon suurempia ja halvempia kuin työnantajan sponsoroidun 401 (k) suunnitelman kautta käytettävissä olevat sijoitusvaihtoehdot. Tässä mielessä on tärkeää ymmärtää, että IRA: n kautta saatavat säästöt ovat suora seuraus vähemmän velvoitteiden noudattamisesta, vähemmän palvelu- ja hallintovastuusta sekä vähemmän koulutusta ja viestintäpalveluja, joita sinulle tarjotaan. Kuitenkin, jos et tarvitse mitään näistä palveluista, investoiminen IRA: han on erinomainen tapa säästää pitkäaikaista eläkkeelle siirtymistäsi.

IRA: n toinen syy: "Sinun 401 (k) voi joskus jäädytyä, jos siirryt ulkomaille. Koska et työskentele Yhdysvalloissa tai samalle yritykselle, joka asetti 401 (k): n voi olla mahdotonta siirtää sitä ulkomaiselle työnantajalle ja / tai osallistua siihen. IRA on paljon parempi ulkomaille liikkuvat, ja onneksi jotkut 401 (k) s voidaan muuntaa IRA: ille, jos sinä olet työskennellyt toisessa maassa , sanoo Trey Archer, taloudellinen neuvonantaja, Infinity Financial Solutions Ltd., Shanghai, Kiina.

4. Lackluster Recordkeeping

On turvallista sanoa, ettet luultavasti ymmärrä monimutkaisuutta, joka liittyy kirjanpitoon 401 (k) suunnitelmaan kertyneistä varoista. Ironista kyllä, jopa tämän päivän tekniikan aikakaudella kirjanpito on edelleen työvoimavaltainen pyrkimys, varsinkin jos tietojasi on luotava jo vuosia. Jotta asiat saataisiin pahentua, vaikka kirjailijasi tekee sinulle täydellisen työpaikan, luultavasti antaa kyseiselle tallentajalle keskimääräinen palkkaluokka tarjotuille palveluille, koska epäilemättä odotat, että tietueesi ja lausuntojasi on tuotettu ajoissa, ja virheet ja laiminlyönnit.

Ymmärrettävästi korkeat standardit ja odotukset eivätkä käytännössä yksikään eläkkeellepanosuunnitelman tarjoajista tarjoa sijoittajaystävällisiä lausuntoja. Sen sijaan heillä on taipumus tuottaa vain mitä lain edellytetään. Valitettavasti lain edellyttämä ei ole välttämättä sitä, mitä tarvitset investointistrategian hyödylliseen taloudelliseen arviointiin.

Jotta voit suunnitella eläkkeelle siirtymisen, sinun on tiedettävä kuukausittain, mikä on alkutilisi saldo, kuinka paljon sinä ja työnantajasi ovat osallistuneet eläkesäästämistiliisi, kauden aikana tehdyistä siirroista tai nostoista, voitot tai tappiot, jotka olet kokenut ja loppumaksu. Valitettavasti tallentaja ei todennäköisesti anna näitä tietoja käyttäjäystävälliselle tavalle.Saadaksesi sen sinun tulee todennäköisesti kerätä tiedot kuukausittaisista tai neljännesvuosittaisista ilmoituksista ja luoda laskentataulukko, jonka avulla voit seurata tietojasi.

Kun olet laatinut oikeat tiedot, sinun on laskettava vuotuinen tuottoaste perusteellisen analyysin ja tarkistuksen suorittamiseksi. Kuten luultavasti huomaatte, tämäntyyppinen työ voi tulla hyvin aikaa vievää, ja se voi vaatia enemmän taloudellisia taitoja kuin tällä hetkellä. Kuitenkin, jos et kerää tällaisia ​​tietoja, on käytännössä mahdotonta määrittää, ovatko ne pitkällä aikavälillä asetettujen tavoitteiden saavuttamisessa. Voit ratkaista tämän ongelman tarkastelemalla Global Investment Performance Standards -ohjelmaa oppiaksesi tämän tärkeän pyrkimyksen täyttämisestä. " " Usein on vaikea käydä läpi neljännesvuosittainen lausuma ja tulkita, miten hyvin sijoitusstrategia toimii. ulkopuolisen maksullisen neuvonantajan kanssa, näet, miten 401 (k) -sijoituksesi todella toimivat ja mitä muutoksia voidaan tehdä ilman, että tarvitsee siirtää IRA: lle ", kertoo Carlos Dias Jr., varainhoitaja Excel Tax & Wealth Group , Lake Mary, Fla.

5. Alarahaston investointisuunnitelma ja marginaalinen laatu sijoitusvaihtoehdot

Eläkesuunnitelman suunnittelussa 401 (k) -suunnitelman investointiteollisuuden perinteinen viisaus on, että "vähemmän on enemmän". Mitä tällä käsitteellä tarkoitetaan, voidaan kehittää kattava eläkejärjestelysuunnitelma tarjoamalla joukko sijoitusvaihtoehtoja, jotka kattavat noin viisi omaisuusluokan. Nämä teoreettisen riskijärjestyksen mukaiset luokat ovat rahamarkkinarahastoja tai vakaita rahastoja, ydinrahastoja, isoja pääomarahastoja, pieniä pääomarahastoja ja kansainvälisiä rahastoja.

Vähäisempi käsite on enemmän sijoitusyrityksen yritys yksinkertaistaa sijoituspäätöksentekovastuuksiasi investointien monimutkaisuuden minimoimiseksi. Valitettavasti, vaikka voit kehittää hajautetun salkun sijoittamalla varoihin, jotka kuuluvat näihin viiden omaisuusluokan luokkiin, on erittäin todennäköistä, että tarvitset myös käyttöoikeuden TIPS-rahastoihin, korkeaan rahastoon, REIT-rahastoihin, , kehittyvien markkinoiden rahastojen ja raaka-aineiden varoja kattavan salkun luomiseksi, joka pystyy vastaamaan pitkän aikavälin rahoitustarpeisiin.

"Kun löydän asiakkaan 401 (k): llä on rajoitetut (tai subpar) sijoitusvaihtoehdot, katson aina, onko heillä omaehtoinen välitysikkuna, jonka avulla he voivat avata tilin" välittäjäikkunan puolelle ja avaa monia muita sijoitusvaihtoehtoja. Asiakkaalla on tämän jälkeen säännöllinen osallistuminen tähän tilaan verrattuna "tavallisiin" 401 (k) valintoihin, kertoo Carol Berger, CFP®, Berger Wealth Management, Peachtree City, Ga .

401 (k): n eläkejärjestelmäsuunnittelun mahdollisten ongelmien lisäksi suunnitelmasi tarjoamien sijoitusvaihtoehtojen laatu saattaa olla huomattavasti keskimääräistä alhaisempi, varsinkin jos olet pieni eläkejärjestelyn jäsen.Siksi sinun on arvioitava, kuinka kattava 401 (k) -eläkejärjestelmäsuunnitelma on, ja tee perusteellinen due diligence -analyysi suunnitelmassasi tarjolla olevista varoista ennen investointityypin tekemistä. Kun tämä arviointi on saatu päätökseen, paras tapa on ilmoittaa henkilöstöosastolle kaikista parannuksista, joita on tehtävä. Lisäksi sinun pitäisi korvata mikä tahansa 401 (k) suunnitelma puutteellasi sijoittamalla useisiin indeksirahastoihin yksittäisen IRA: n kautta.

" "

"

" Usein unohdettu vaihtoehto sijoittajalle, jolla on heikko valikoima rahastojen valintoja, on puhua työnantajallesi. , työnantajat eivät ole tarkoituksella yrittäneet antaa sinulle huonoja valintoja, monta kertaa heille annetaan nämä valinnat neuvonantajan suunnitelmaan.Jos pyydät erilaisia ​​tai muita vaihtoehtoja, on mahdollista, että työnantaja sanoo kyllä. Monet työnantajat etsivät tätä tyyppistä palautetta ", sanoo Kirk Chisholm, varapäällikkö Innovative Advisory Group Lexingtonissa, Mass.

6. Monimutkaiset verotukselliset vaikutukset

Luultavasti kaikkein suositeltavin 401 (k) suunnitelma on investoitujen rahavirtojen ennen veroja. Tämä ominaisuus on tärkeä, sillä jos sinulla on enemmän rahaa sijoittamaan eteenpäin, sinulla on oltava parempi tilaisuus parantaa palautustasi tiellä. Kuitenkin, ennen kuin olet sokeasti hyväksynyt oletuksen, että ennen veroja sijoittaminen on suuri investointi etu sinulle, muista, että kun vedät rahaa 401 (k) suunnitelma, koko summa, joka on vedetty verotetaan oman tulon verotasolla. Jälkikäteen tämä voi olla sinulle huomattava haitta, koska pitkällä aikavälillä pitkän aikavälin sijoitusstrategiasi on erittäin todennäköistä, että se olisi saavuttanut huomattavia pitkän aikavälin voittoja, jotka olisi pitänyt verottaa huomattavasti alemmalla myyntivoiton verokannustasolla. Koska nämä voitot verotetaan tuloina 401 (k) -suunnitelma-rakenteessa, etusijaosi ennakoitua etua edistävä etu hyvitetään tietyssä määrin verotuksellisella haittatekijällä takapäähän.

Verotuksen vaikutusten arviointi on erittäin vaikea pyrkimys, koska verotuksellinen asema saattaa muuttua ajan myötä ja verolainsäädäntö saattaa muuttua myös ajan myötä. Lisäksi uusia eläkejärjestelyjä kehitetään jatkuvasti tulevaisuudessa. Siksi, mitä näyttää hyvältä tänään voi hyvin olla huono asia huomenna. Kun otetaan huomioon kaikki verotukseen liittyvät epävarmuustekijät, sinun ei todennäköisesti pitäisi perustella päätöstään osallistua 401 (K) -suunnitelmiisi ottamalla huomioon minkäänlaiset havaitut verotukselliset edut.

Bottom Line

Vaikka 401 (k) -suunnitelmat ovat tärkeä osa työntekijän etuuspakettia, jotkut niiden säännöksistä liittyvät ongelmat ovat hyvin ongelmallisia.

"Lopullinen ongelma on se, että 401 (k) -asiakkuusi eivät ole nestemäisiä, hyvä uutinen on se, että se on pitkällä aikavälillä huono uutinen, että se on pitkällä aikavälillä eikä ole helposti saatavilla. että vielä säästät tarpeeksi ulkopuolelta hätätilanteissa ja kuluissa, joita saatat joutua ennen eläkkeelle siirtymistä.Älä aseta kaikkia säästösi 401 (k): een, jos et voi helposti käyttää sitä, sanoo Dan Stewart, CFA®, presidentti Revere Asset Management, Inc., Dallas, Texas.

Jos maksat Sinun on voitava lieventää 401 (k) -suunnitelman negatiivisia ominaisuuksia ja navigoida tavalla, joka sallii sinun 401 (k) Palkkiot sinun täytyy tietää ja Tarkempi tarkastelu Roth 401 (k)