Siirrettävät keskiarvot (MA) tunnistavat hintavaiheen tuottamat tuki- ja vastustasot ennalta määriteltyjen syklin pituuksien mukaan, kääntämällä sitä korkeammiksi ja alempiksi vastauksena laajoihin suuntauksiin. Pitkän aikavälin keskiarvot kääntyvät hitaammin kuin lyhyen aikavälin keskiarvot, ja rinteet tunnistavat tekniset olosuhteet, jotka nostavat tai alentavat hintaprosentti. Eksponentiaaliset liikkuvat keskiarvot (EMAs) muuttavat rinteitä nopeammin kuin yksinkertaiset liukuva keskiarvot (SMA) nopeamman rakenteensa vuoksi.

Hinta, joka kestää ylhäältä nousevan keskiarvon testaamiseksi, on todennäköisemmin tukevampi kuin testattaessa laskevaa keskiarvoa. Hinta, joka syöksyy alaspäin laskevaan keskiarvoon, kääntyy todennäköisemmäksi kuin nousevan keskiarvon testaamisessa. Useat liikkuvat keskiarvot eri syklin pituuksilla vaikeuttavat näitä skenaarioita, koska jotkut voivat olla nousussa, kun taas jotkut taas putoavat.

Jyrkkyyssuhteellisuus

Pitkän aikavälin keskiarvot muuttuvat rinteet harvemmin kuin lyhyet keskiarvot. Esimerkiksi 20 päivän MA voi värähtää nousevien ja laskevien rinteiden välillä kymmeniä kertoja kolmen kuukauden aikana, kun taas 50 päivän MA voi siirtyä kaksi tai kolme kertaa. Samaan aikaan 200 päivän MA ei välttämättä muuttuisi ollenkaan tai siirtyisi korkeammalle tai pienemmäksi vain yhdellä kerralla.

Tämä kaltevuusominaisuus tulee kaavion analyysiin kahdella tavalla. Ensinnäkin pitkän aikavälin keskiarvo on aina suurempi tuki tai vastus kuin lyhyen aikavälin keskiarvo. Esimerkiksi 200 päivän MA: n tuki tai vastus on vaikeampi murtaa kuin tuki tai vastustuskyky 50 päivän MA: ssa. Toiseksi nousevat ja laskevat rinteet lisäävät tai vähentävät tukea tai vastustusta riippuen hinnan sijainnista suhteessa keskiarvoihin.

Tässä hierarkiassa nouseva pitkän aikavälin keskiarvo käyttää enemmän tukea kuin tasainen tai laskeva keskiarvo, kun hinta liikkuu tason yläpuolella samalla kun se kasvattaa tukea kuin lyhyen aikavälin nouseva tai laskeva keskiarvo . Päinvastoin, laskeva pitkän aikavälin keskiarvo käyttää suurempaa vastustusta kuin nouseva tai tasainen keskiarvo, kun hinta alittaa tämän tason ja tuottaa samalla suurempaa vastustusta kuin lyhyen aikavälin nouseva tai laskeva keskiarvo.

Dow-komponentti, Procter & Gamble (PG PGProcter & Gamble Co86 58 + 0. 08% Created with Highstock 4. 2. 6 ) rikkoo tukea 50- ja 200 päivän EMA: t vuoden 2015 alussa ja laskeutuvat laskusuhdanteeseen. Se kääntyy maaliskuun (1) tiukasti keskenään keskimäärin, kun molemmat ovat pienemmät. Toinen testi alaspäin suuntautuvassa 50 päivän EMA: ssa (2) laukaisee huhtikuussa kääntymisen, kun taas hinta laskee nousevan keskiarvon seuraavissa kahdessa testissä, kääntäen alaspäin suuntautuvan 200 päivän EMA: n (3 & 4) taakse. Sitten se jää kiinni nousevan ja laskevan keskiarvon välillä (sininen laatikko), pomppimalla edestakaisin kuin flipperi.

Ratkaisumenetelmien sovittaminen

Pitkien ja lyhytaikaisten keskiarvojen nousevien hintojen nousu johtaa nousupuhdistukseen, joka suosii pitkäaikaisia ​​strategioita, joilla on suurempia positioita ja pidempiä pitojaksoja. Tämä tekninen linjaus on yleistä nousu- ja härkämarkkinoilla. Hinnan alhaalla nousevat pitkät ja lyhytaikaiset keskiarvot aiheuttavat nousevan indikaation, joka suosii kupla-ostosmahdollisuuksia ja arvoa. Hintavertailun keskimääräiset keskiarvot vastakkaisilla rinteillä osoittavat ristiriitaa, kun nousevat pitkän aikavälin keskiarvot tukevat pitkää sivua, kun taas laskeva rinne viittaa suurempaan riskiympäristöön.

Hinta, joka laskee pitkän ja lyhytaikaisen keskiarvon, tuottaa laskevan lähentymisen, joka lisää tehoa lyhyisiin myyntistrategioihin kannustamalla suurempia positioita ja pitempiaikaisia ​​pitopäiviä. Tämä tekninen linjaus on yleistä laskutrendeissä ja karhumarkkinoilla. Hinta, joka putoaa pitkiä ja lyhytaikaisia ​​keskiarvoja, tuottaa laskevan eron, joka suosii voittoa ja lyhyt myyntiä. Kauppojen keskimääräiset keskiarvot keskenään vastakkaisilla rinteillä osoittavat ristiriitaa, ja pitkän aikavälin keskimääräiset tukevat lyhytpuoleiset pelit samalla kun nouseva rinne varoittaa lähestyvästä pohjasta.

Nämä skenaariot kattavat vain pienen osan monimutkaisista suhteista hintojen, liikkuvien keskiarvojen ja kaltevuuden välillä. Ristiriitoja on pidettävä myönteisinä, koska kudottu hintarakenteet luovat tehokkaita moottoreita lyhyen ja pitkän aikavälin kaupankäynnin mahdollisuuksille. Varo kuitenkin, kun siirrät keskiarvoja tasaisella rivillä ja lähestyvät, ja hinta alkaa värähtyä näillä kapeilla tasoilla. Tämä sekoitustoimenpide osoittaa korkeaa melutasoa, joka voi ilmaista pitkän aikavälin heikkoa mahdollisuutta: kustannukset.

Keskiarvojen siirtäminen helpottamaan horisontaalisia reittejä sivuttain, vähentäen niiden arvoa kauppa- ja sijoituspäätöksissä. Dow-komponentti General Electric (GE GEGeneral Electric Co20, 14 + 1 00% Highstockilla 4. 2. 6 ) myy vuoden 2013 loppupuolella ja viettää vuoden 2014 jauhamisen sivuttain herkästi . Se rikkoo 50 päivän EMA: ta yli 20 kertaa tänä aikana, antaen useita aaltoja vääriä signaaleja. 200 päivän EMA tasoittaa samalla kun hinta ylittää sen rajojen yli kymmenkunta kertaa.

Bottom Line

Ole aggressiivinen pitkällä puolella, kun hinta on nousevien ja lyhyen aikavälin liikkuvien keskiarvojen nousu. Ole aggressiivinen lyhyellä puolella, kun hinta alittaa lyhyet ja pitkäaikaiset liukuva keskiarvot. Hanki puolustava, kun rinteet eivät täsmää tai kun hinta on kaupankäynnissä alle nousevan keskiarvon tai edellä laskevan keskiarvon.