a:

Hedge-rahastonhoitajien tekemät sijoitusvalinnat riippuvat osittain rahaston luonteesta ja suurelta osin rahastonhoitajan erityisestä sijoitusstrategiasta. Niitä ohjaavat aina hedge-rahastojen kokonaisvaltainen tavoite investointien lyhyen aikavälin tuoton maksimoimiseksi.

Jotkut hedge-rahastot ovat suunnattu erityisesti tiettyjen sijoitusten toteuttamiseen, ja tämä keskittyminen ohjaa merkittävästi sijoitusvaihtoehtojaan. Jotkut, kuten säännölliset sijoitusrahastoja, nimitetään alakohtaisiin rahastoihin, jotka keskittyvät investointimahdollisuuksiin eri aloilla, kuten teknologiassa, terveydenhuollossa, kehittyvillä markkinoilla jne. "Lyhyt puolueellisuus" -rahasto pyrkii tunnistamaan lyhytaikaiset mahdollisuudet, lähinnä osakemarkkinoilla.

Vipuvaikutus on keskeinen osa hedge-rahastojen kaupankäyntiä ja keskeinen tekijä lähes kaikissa hedge-rahastojen sijoitusstrategioissa. Hedge-rahastonhoitajat pyrkivät lisäämään sijoituspääomiensa kaupankäyntivolyymiä tuottamaan mahdollisimman suurimman mahdollisen tuloksen ja sitoudutaan sitomaan mahdollisimman vähän varoja, ja siksi he ovat halukkaita käyttämään sijoituksia, jotka tarjoavat korkeimman mahdollisen vipuvaikutuksen, kuten futuurisopimukset, optiot ja valuutan kaupankäynnin .

Hedge-rahastot sijoittavat ensisijaisesti erittäin likvideihin varoihin, aina haluamalla joustavuutta siirtää varoja helposti yhdestä sijoitusalueesta toiseen hyötyäkseen mitä tahansa parasta voittoa. Siksi ne todennäköisemmin ovat esimerkiksi investoineet joukkovelkakirjalainoja tai optioita varten, kuin ne todella ostavat minkälaisia ​​pitkäaikaisia ​​obligaatioita.

Sijoitusstrategia vaikuttaa myös hedge-rahastonhoitajien valitsemiin sijoituksiin. Jotkut hedge-rahastot ohjataan yhdellä kaupankäyntistrategialla, mutta useimmat työllistävät useita strategioita. Rahastoyhtiön hallinnoijat voivat hyödyntää omaa henkilökohtaista kaupankäyntistrategiaaan ohjata joitakin rahastojen sijoituksia ja luottaa tietokoneavusteiseen kaupankäyntitavoitteeseen käsitellä muita sijoituksia. Rahasto voi käyttää yhtä kaupankäyntistrategiaa yleisiin voittoihin, mutta käyttää toista strategiaa, jonka tarkoituksena on minimoida riski. Rahasto voi myös käyttää erilaisia ​​strategioita erilaisten omaisuusluokkien kaupankäynnille. Seuraavassa on joitain hedge-rahastojen perussijoituksia:

Globaali makro - Tätä laajaa, kokonaisvaltaista maailmanmarkkinoiden lähestymistapaa suosivat monet hedge-rahastot. Pohjimmiltaan termi viittaa investointipäätösten tekemiseen, jotka perustuvat maailmanlaajuisten taloudellisten suuntausten ja mahdollisuuksien tunnistamiseen, joita saattaa esiintyä kaikilla rahoitusmarkkinoilla. Tämän lähestymistavan suosivat rahastonhoitajat levittivät sijoituksia maailmanlaajuisille osakemarkkinoille, joukkovelkakirjamarkkinoille, valuuttamarkkinoille ja hyödykkeiden futuureille.

Arbitraasi - Nämä varat näyttävät hyötyvän pienistä tai väliaikaisista markkinahintojen eroavuuksista.Sijoittamalla suuria pääomamääriä hyödyntämällä voimakkaasti sijoitettuja sijoituksia, ne voivat tuottaa merkittäviä voittoja jopa hyvin pienistä hintaeroista. Perussiirtymään kuuluu samanaikaisesti sama sijoitus investointiin eri pörsseissä tai eri välittäjien välityksellä hyödyntämällä vähäistä eroa noteeratuissa hinnoissa.

Tapahtumaohjautuvat - Hedge-rahastonhoitajat, jotka käyttävät tapahtumapohjaista strategiaa, etsivät yritystoiminnan, kuten yrityskauppojen, yritysostojen ja uudelleenjärjestelyjen kautta tapahtuvia mahdollisuuksia tai tapahtumia, kuten yritysraportointiraportteja tai osake-ostoja. Kun tapahtuma on tapahtunut, toivottavasti sijoituksen arvo siirretään rahaston eduksi, rahastonhoitaja tasoittaa voitot nopeasti ja siirtyy seuraavalle taloudellisesti houkuttelevalle mahdollisuudelle. Kun poistumisstrategia on suunniteltu huolellisesti, koska tuloutusstrategia on yksi niistä asioista, jotka mahdollistavat hedge-rahastonhoitajien maksimoivan voiton ja minimoimaan riskin.