a:

Sijoitusrahastoja voi ostaa ja myydä päivittäin. Toisin kuin osakkeet ja muuntyyppiset arvopaperit, jotka käydään kauppaa jälkimarkkinoilla jokaisen kaupankäyntipäivän aikana, jaetaan rahasto-osuuksia joka päivä markkinoiden sulkemisen jälkeen 4 p. m. Itäinen aika. Rahamarkkinarahastojen lukuun ottamatta kauppatapahtuman selvitys suoritetaan seuraavana yhden tai kolmen arkipäivän ajan riippuen rahaston tyypistä ja rahastoyhtiöstä.

Kaupan selvittäminen

Kun sijoittaja tekee tilauksen ostaa tai lunastamaan sijoitusrahastojen osakkeita (suoraan tai välittäjän tai neuvonantajan välityksellä), liiketoimi toteutetaan seuraavan käytettävissä olevan nettovarallisuuden arvoa (NAV), joka lasketaan päivittäin markkinoiden sulkemisen jälkeen. Rahastojen tyypistä riippuen (esim. Pääoma vs. hyödyke) ja rahastoyhtymän kaupankäynti selvitetään - kauppatilaukset sovitetaan yhteen ja osakeomistus rekisteröidään ja siirretään kolmannen osapuolen säilytysyhteisön tai selvitysyhteisön kautta. Osake- ja joukkovelkakirjalainat joudutaan erottamaan yhden päivän kuluessa kaupasta, kun taas raaka-aineet ja muut rahastot kestävät kolme päivää kauppapäivän jälkeen. Rahamarkkinarahastojen rahasto-osuudet ovat poikkeus, koska ne poistetaan samana päivänä kuin kaupankäynti.

Selvityspäivä

Rahastojen kaupankäynnin täsmäytyspäivä on päivämäärä, jona liiketoimi katsotaan päättyneeksi ja suljetuksi. Rahan, jonka asiakkaan on maksettava, on oltava tililläan kattamaan kauppojen täsmäytyspäivänä ostetut osakkeet. Samoin rahasto-osuuksien lunastuksesta saadut tuotot on talletettava asiakkaan rahastoon kauppariskipäivänä. Rahamarkkinarahastot sulkevat ja asettuvat samana päivänä kuin kaupankäyntipäivänä.