a:

DuPont-analyysi määrittää kannattavuuden mittaamalla omaisuuserän bruttovelka-arvoonsa, mikä tuottaa suuremman oman pääoman tuoton tai ROE-arvon. DuPont Corporation kehitti 1920-luvulla DuPont-analyysiä, jonka avulla voidaan mitata yrityksen yleistä suorituskykyä. Tämä arviointimenetelmä mittaa yrityksen varat bruttomääräisenä kirjanpitoarvon sijasta. Tätä ajatellen ajatellaan, että houkutus olla sijoittamatta uusiin omaisuuseriin poistetaan. Jos yrityksen ROE-arvo on alhainen, DuPont-analyysi auttaa analyytikoita ja sijoittajia määrittämään liiketoiminta-alueen, joka toimii alle par.

DuPont-analyysi hajottaa ROE: n kolmeen erilliseen komponenttiin. Näin analyytikot ja sijoittajat voivat määrittää korkean ja matalan tuoton lähteen. Nämä kolme osaa ovat toiminnan tehokkuus, joka mitataan voittomarginaalilla; omaisuuden käytön tehokkuus, joka mitataan kokonaisvarojen vaihdon suhteesta; ja taloudellinen vipuvaikutus. Tämän arviointimenetelmän avulla analyytikot ja sijoittajat voivat määrittää tehokkuuden, jolla yrityksen omaisuus tuottaa myyntiä tai kassavirtaa ja kuinka tehokkaasti yritys käyttää velkaa rahoitusta varten. DuPont-analysointijärjestelmä, joka käyttää kolmen komponentin erittelyä, pyrkii määrittelemään yrityksen vahvat ja heikot kohdat ja antamaan analyytikoille ja sijoittajille selvitys siitä, mihin heidän pitäisi etsiä lisätietoja, jotta yrityksen sijoitus voidaan arvioida asianmukaisesti.

DuPont-analyysi yhdistää yrityksen tuloslaskelman ja taseen tiedot yhtiön arvioimiseen tarvittaviin tietoihin. Kun tarkastellaan ROE: ta, on tärkeää muistaa, että esimerkiksi yritysostojen tai suurien varojenostojen kaltaiset asiat voivat vääristää yrityksen ROE-arvoa. Siksi analyytikot käyttävät usein keskimääräisiä varoja ja omaa pääomaa tämän vääristymisen voittamiseksi.