Kiinan bruttokansantuotteen (BKT) viimeaikainen liiallinen luotonanto ja hidastuminen ovat harvinaisia ​​lyhyitä mahdollisuuksia sijoittajille. Päästäkseen Kiinaan lyhyellä aikavälillä sijoittajilla on useita helppokäyttöisiä vaihtoehtoja, jotka edellyttävät pitkien tai lyhyiden positioiden ottamista vaihto-osuuksiin (ETF). Suora keino hyödyntää Kiinan pääomamarkkinoiden laskusuhdetta on lyhyet laaja markkinat Kiinan ETF: t, kuten iShares FTSE China 25 Index (NYSEArca: FXI FXIiSh China Lg-Cp46, 28-0.37% Jotka ovat luoneet Highstock 4. 2. 6 ), tai pienikapsitut ETF: t, kuten Guggenheim China Small Cap ETF (NYSEArca: HAO HAOClaymore Tr 230. 13-0.17% Created with Highstock 4 .6 ). Sijoittajat voivat myös ottaa lyhyitä positioita alakohtaisissa Kiinan ETF: issä, kuten Global X China Financials ETF: ssä (NYSEArca: CHIX CHIXGbl X Chn Fin17 75-0 39% Created with Highstock 4. 2. 6 < ) tai Guggenheim China Real Estate ETF (NYSEArca: TAO TAOClaymore Tr 230. 05-0. 10% Luotu Highstockilla 4. 2. 6 ). Ne voivat kestää pitkiä kantoja käänteisillä ETF-rahastoilla, jotka ottavat lyhyitä positioita Kiinasta, kuten ProShares Short FTSE China 50 (NYSEArca: YXI), tai vipuvaikutteiset käänteiset ETF: t, kuten Direction Daily China Bear 3x -osuudet (NYSEArca: YANG YANGDx Dly FTSE CN6 38 + 1 11% Created Highstock 4. 2. 6 ).

Kiinan pitkät ETF: t

Lyhyen Kiinan markkinoiden tehokkain tapa on ottaa lyhyet sijoitukset ETF: eihin, jotka investoivat kiinalaisiin varastoihin. Sijoittajien tulisi olla varovaisia ​​lyhyistä positioistaan, koska ne aiheuttavat suuremman riskin rajallisesta kehityksestä ja rajoittamattomista haittapuolen mahdollisuuksista.

iShares FTSE China 25 Index ETF on yksi merkittävimmistä sijoitusrahastoista, jotka sijoittavat kiinalaisiin suuryrityksiin. Rahasto-osuuksista noin 49% on keskittynyt rahoitusalaan, kun taas teknologia-, energia- ja viestintäpalveluiden yritykset jakavat noin 36%. Rahoitusyhtiöt ovat yleensä alttiina millekään oman pääoman ehtoiselle ja luottokupleille, ja jos rinta rinnan tulee, pankit ja muut rahoituslaitokset kärsivät eniten. Rahastolla on 74 prosentin kustannussuhde.

Guggenheim China Small Cap ETF on toinen rahasto sijoittajat voivat lyhyt hyötyä markkinoiden laskusuhdanteesta Kiinassa. Koska rahasto sijoittaa pienyrityksiin, sillä on taipumus olla suurempaa volatiliteettia, mutta parempia haittapuolen mahdollisuuksia, mikä tekee siitä ihanteellisen ehdokkaan lyhytkestoiseen Kiinaan. Rahasto sijoittaa ensisijaisesti yrityksiin, joilla on suuri ja keskisuuri markkina-arvo, keskittyen teollisiin, teknologia-, kuluttaja- ja kiinteistöalaan. Rahaston kuluraportti on 0, 76%.

Kiinan sektorikohtaiset pitkät ETF-arvot

Sijoittajat voivat ottaa lyhyitä positioita laaja-alaisten Kiinan ETF-markkinoiden sijasta alakohtaisissa rahastoissa, jotka sijoittavat kiinalaisiin yrityksiin.Jos sijoittajat katsovat tietyiltä aloilta, kuten rahoituksellisilta tai kiinteistöiltä, ​​olevan alttiimpia haittapuolille, on olemassa useita alakohtaisia ​​ETF: itä, kuten Global X China Financials ja Guggenheim China Real Estate ETF.

Global X China Financials ETF sijoittaa yksinomaan kiinalaisiin rahoitusyhtiöihin jakamalla 79 prosenttia omistuksistaan ​​rahoitusyhtiöille ja 21 prosenttia kiinteistöyhtiöille. Rahaston salkun yhtiöillä on yleensä suuri markkina-arvo ja heijastavat suurelta osin vakuutus- ja pankkitoimintaa Kiinassa. Rahaston kulusuhde on 0,65%.

Guggenheim China Real Estate ETF sijoittaa pääasiassa kiinalaisiin kiinteistöyhtiöihin, joissa 93 prosenttia kiinteistösi sijoitetusta salkusta ja 5 prosenttia sijoittaa rahoitusyhtiöihin. Rahasto sijoittaa erittäin suurten kiinteistöjen kiinalaisiin yrityksiin, kuten Kiinaan Overseas Land ja Investment, CK Hutchinson Holdings ja Hongkong Land Holdings. Rahaston kuluraportti on 0,19%.

Inverse China ETFs

Sijoittajat eivät voi ottaa lyhyitä positioita pitkäaikaisissa ETF-rahastoissa lyhyiden kiinalaisten osakkeiden kanssa. Käänteisiä Kiinan ETF: itä voidaan jakaa, kuten ProShares Short FTSE China 25 tai leveraged ETF: t, kuten Direction Daily China Bear 3x -osakkeet.

ProShares Short FTSE China 50 on käänteinen rahasto, jota voidaan käyttää tehokkaana keinona hyödyntää Kiinan markkinoiden laskusuhdanne. Rahasto etsii suorituskykyä, joka vastaa FTSE China 50 Indexin päivittäisen suorituksen käänteistä (-1x). ETF tekee lyhyitä asemia, joilla on suuri keskittymä rahoitusalalla 48%: n osuudella, viestintäalalla 21% ja energiasektorilla 14%. Rahaston kulusuhde on 0,95 prosenttia.

Direction Daily China Bear 3x -osuus on vipuvaikutus ETF, joka hakee sijoitustuloksia 300% FTSE China 50 Indexin käänteisestä suorituskyvystä. Rahaston kulusuhde on 0,95 prosenttia.