Uuden liiketoiminnan aloittaminen vaatii yleensä rahaa yrittäjäyrityksiin liittyviin toimiin, joihin voivat sisältyä tuotteiden tai palveluiden kehittäminen, toteutettavuustutkimukset, markkinatutkimukset, prototyyppien rakentaminen, markkinoiden ja asiakkaiden tunnistaminen, työntekijöiden palkkaaminen jne. Liitteenä olevassa artikkelissa kuvattu kuvaaja Miksi, miten, missä ja milloin yrittäjät tekevät rahaa osoittaa rahan vaatimukset liiketoiminnan alkuvaiheessa.

Monista rahoitusvaihtoehdoista huolimatta rahoituksen saaminen ei ole helppoa, ja yrittäjät ja yrittäjät saattavat olla rajalliset ymmärrys käytettävissä olevien rahoituslähteiden eduista ja haitoista. Katsotaanpa kaksi yleistä käynnistysrahoitustyyppiä: velka ja pääoma.

Olemassa olevat yritykset vs. käynnistykset

Olemassa olevilla yrityksillä on erilaiset rahoitustarpeet, taustat, näkymät ja tulosraportit kuin aloittajat. Nykyisille yrityksille on hyötyä vakiintuneista jäljennöksistä, joissa on yksityiskohtaisia ​​numeroita. Ne voivat helposti perustella rahoitustarpeensa ja saada paremmin rahoitusta, joka perustuu konkreettisiin suunnitelmiin laajentua uusiin alueisiin tai liike-elämän aloihin, mikä on aiempaa kokemusta.

Käynnistykset ovat yleensä uusia yrityksiä, jotka ovat vielä muodissa tai yrittäjäyritykset perustuvat uuteen tuotteeseen tai palvelutarjontaan. Taustatiedot eivät ole käytettävissä, menestys on kyseenalainen ja kestävyys voi olla riskialtista. Tämän seurauksena vain rajallinen määrä sijoittajia haluaa rahoittaa taloudellisesti yritysten perustamista.

Yritysten lainat

Yksinkertaisimmillaan laina on nykyään maksetut rahat, jotka maksetaan tulevaisuudessa korkoineen (ennalta määriteltyjen kriteerien perusteella).

Useita lähteitä on saatavissa lainoille. Henkilö (perheenjäsen, ystävä) tai yritys (pankki, sijoittajat, pääomasijoittajat jne.) Voi toimia lainanantajana, joka perustuu lainanantajan ja lainanottajan väliseen luottamukseen tai vakuuttavaan liiketoimintasuunnitelmaan. Lainat voivat olla helppoja turvata (ystävistä tai perheestä) ja niillä on vain vähän paperityötä, mutta ne voivat olla melko monimutkaisia, jos ne ovat peräisin ulkoisista lähteistä, niin paljon vakuuttavuutta ja muodollisuuksia.

Luottorahoituksen etuja ovat:

• Lainat ovat helpommin ymmärrettävissä ja haetaan, jos rahoituksen määrä on suhteellisen pieni tai kohtalainen.
• Luotonantajilla ei yleensä ole minkäänlaista valvontaa tai sanoa liiketoimintaa koskevissa päätöksissä niin kauan kuin takaisinmaksut ovat oikea-aikaisia.
• Lainanantajan osallistuminen päättyy heti, kun lainanottaja maksaa lainan takaisin (korolla).
• Harvat maat tarjoavat verohelpotuksia yrityslainojen koroista.
• Termiin perustuvat lainan takaisinmaksut tarjoavat helppokäyttöisiä projektien numeroita liiketoiminnalle tulevaisuudessa, mikä mahdollistaa vankan tuloksen ja täyttää kirjanpitotarpeet tuleville liiketoiminta- ja rahoitusvaatimuksille.
• Hallitukset tarjoavat usein pienille yrityksille myönnettyjä lainoja (Liittyvät: Johdanto valtionhallinnon lainoihin).Esimerkiksi Yhdysvaltain Small Business Administration (SBA) tarjoaa SBA: n lainaohjelmia.

Rahoitusmäärät saattavat vaihdella eri lainanantajien (ja asiaan liittyvien määräysten) mukaan, ja ne voivat joskus aiheuttaa haasteen:

• Perheenjäsen, joka haluaa tarjota korottoman lainan, voi joutua harkitsemaan lahjan verorajoja. Lainaaja voi joutua veloittamaan IRS-vähimmäiskoronmaksun jopa muille perheenjäsenille.
• Yksittäisen lainanantajan on ehkä täytettävä asetetut määräykset ja tarvittavat paperit.
• Enkelin sijoittajan laina on voinut asettaa rajat kummallekin puolelle. Aloitusrahoitusvaatimuksesi, joka on 100 000 dollaria, saattaa olla liian pieni harkitsemaan pääomasijoitusrahastoa, joka myöntää vain yrityksiä, jotka tarvitsevat vähintään 5 miljoonaa dollaria.

Lisäksi lainanantajat voivat vaatia kiinnostuneilta tai takaisilta muilta osakkuusyrityksiltä / perheenjäseniltä suoraan tai epäsuorasti osaa käynnistysliiketoiminnasta turvatakseen lainat ja välttää riskejä.

Osakerahoitus

Osakeomistuksessa yritysten omistajat tarjoavat osan liiketoiminnastaan ​​sijoittajille vastineeksi haluamastaan ​​rahoituksesta.

Pääomarahoituksen edut:

• Rahoituksen antavan sijoittajan / rahoittajien välillinen riski.
• Rahastojen takaisinmaksua ei tarvitse vaatia, jos liike rikkoo.
• Se antaa tunnistettavan arvostuksen käynnistysliiketoiminnalle.

Pääomasijoituksen haasteet:

• Se voi olla monimutkaista ymmärtää.
• Yritysten omistajat uhraavat osaa liiketoiminnan osuudestaan ​​sijoittajille.
• Tärkeä päätöksenteko edellyttää sijoittajien hyväksyntää.
• Laillisiin, hallinnollisiin ja menettelyllisiin muodollisuuksiin liittyy suuria kustannuksia.
• Rahoitusaika voi olla hyvin pitkä.
• Aloittaneita yrityksiä on rajoitetusti sijoittajia.
• Sijoittajasuhteiden säilyttäminen on ensiarvoista huolimatta positiivisesta / kielteisestä vaikutuksesta liiketoimintaan, sillä liikkeellä olevan omistajan yleinen maine voi olla vaarassa sijoittajien pieni joukko.

Velka tai osakkuus?

Minkä tahansa tyyppisen rahoituksen turvaaminen ei ole pelkästään "x" rahan määrän haluamista ja sen hakemista. Huolellinen harkinta järjestelmällisellä lähestymistavalla voi auttaa tekemään oikean valinnan. Velka velvoittaa tulevat maksut siitä, onko yritys menestys vai epäonnistuminen. Vaikka oma pääoma poistaa omistusosuuden, mikä rajoittaa yrityksen omistajan vapautta toimia kuten hän haluaa. (Muista, että Apple, Inc. [AAPL AAPLApple Inc174. 81 + 0. 32% Created with Highstock 4. 2. 6 ] perustaja Steve Jobs oli kerran irtisanoutunut omasta yrityksestään hallinnointi ja sijoittajat.)

• Valitse yrityshankkeen kesto (esim. kuukausien määrä ennen käyttöönottoa). Valmistaudu poistumisstrategialla, jos asiat eivät toimi sopivassa aikataulussa. Rahoitustarpeesi voivat laskea jyrkästi, kun lopetat yrityksesi aikakauden.
• Päätä pääomavaatimuksesi sopivalla liiketoiminta-ajalla (kolme kuukautta, kuusi kuukautta, yksi / kaksi / kolme vuotta).
• Kerää kaikki henkilökohtaiset säästöt. Lisää siihen nykyisen työpaikan tai vaihtoehtoisten tulolähteiden (kuten vuokrien) ennakoidut tulot käynnistysyrityksen halutun keston ajan.
• Lisää siihen haluttuihin perheenjäseniin ja ystäviin käytettävissä olevat nolla- / edulliset varat (verojen jälkeiset ja kiinnostuksen kohteet).
• Saavuit alijäämään, joka on nyt tarkka indikaattori realistisesta rahoitustarpeestasi.
• Jos vaadittava rahoitustuki on kohtalainen, käy suhteellisen helpommaksi velkarahoituksella, mikäli sinulla on varaa lainanantajan korkoihin ja ehtoihin.
• Suurten ja suurten rahoitustarpeiden vuoksi omavaraisuusrahoitus voi olla houkuttelevampi (kun otetaan huomioon kaupankäynnin monimutkaisuus ja liiketoiminnan osittainen menetys). Korkean kasvun yritykset käyvät usein pääomasijoituksille ja ennustavat korkeampia tulevaisuuden tuottoja suurista investoinneista.
• Suuremman rahoituksen tarpeet voivat tarkoittaa, että yritysomistaja haluaa yhdistellä sekä velka- että pääomasijoituksia.
• Tutki ajankohtainen sekoitus. Aloita pieni tai keskikokoinen laina, ja jos käynnistyminen osoittaa merkkejä menestyksestä velkojen keston loputtua, mene suurempiin pääomasuuntauksiin.

Bottom Line

Ei lainansaaja rahoittaa liiketoimintaa, ellei ole varmuutta menestyksen merkityksistä ja tuoton takuusta. Käynnistyksen omistajien tulisi lähestyä lainanantajia konkreettisilla liiketoimintasuunnitelmilla, selkeillä liiketoimintamalleilla, kasvupolkuilla ja arvioiduilla tuotoilla. Lopuksi vaihtovelkakirjalainat ja vaihtovelkakirjalainat ovat muita mahdollisia rahoitusvaihtoehtoja, joita voidaan harkita.