Sosiaalisesti vastuullinen sijoitus on ollut jo vuosikymmeniä, mutta se on ollut hitaasti tunkeutunut työnantajan sponsoroimaan eläkejärjestelmämarkkinoihin. Työministeriö on osittain vastuussa tästä, koska se julkaisi vuonna 2008 lausunnon, joka osoitti, että osallistujien sijoittaminen sosiaalisesti vastuulliseen sektoriin olisi "harvinaista. "Tämä lausunto täten lannisteli monia suunnitelman tarjoajia sisällyttämästä näitä vaihtoehtoja osallistujilleen, ja eniten investoinnit SRI-sektoriin on näin ollen tehty vähittäismyyntiliiketoimissa ja IRAssa.

Mutta DOL: n vuoden 2015 lopulla tekemä ilmoitus sosiaalisesti vastuullisesta sijoittamisesta eläkejärjestelyihin kuvastaa selkeästi muutosta tällä alalla. Vielä äskettäin DoL päivitti ohjeistuksensa tunnustaakseen, että luottamushenkilöt voivat ennakoidusti soveltaa ympäristö-, yhteiskunta- ja hallintotekijöitä tekijöitä tekemään investointipäätöksiä niin kauan kuin ne keskittyvät taloudellisiin ansioihin.

Halusi: sosiaalisesti vastuullisia vaihtoehtoja

Koska vähittäiskaupan sijoittajat ja eläkejärjestelyn osallistujat ovat kasvaneet viime vuosina tuntemuksensa ja hienostuneemmiksi, myös niiden arvoihin heijastavien sijoitusvaihtoehtojen kysyntä on kasvanut. Vuonna 2011 julkaistussa konsernin henkilöstöasiantuntijaryhmässä Mercerin selvityksessä kävi ilmi, että 14 prosenttia sen suunnitelmaan osallistuneista tarjosi yhteiskunnallisesti vastuullisia sijoitusvaihtoehtoja, ja kestävän ja vastuullisen sijoittamisen foorumi osoitti, että tämän alan omaisuusperusta on ollut viimeisten vuosien aikana haudutettu: 639 dollaria miljardia vuonna 1995; 2 $. 7 biljoonaa vuonna 2007; $ 6. 5 biljoonaa vuonna 2014 (nämä numerot sisältävät saldoja pätevistä suunnitelmista, mutta eivät erittele erikseen). Tällaiset varat voivat valvoa yrityksiä erilaisiin kriteereihin, kuten naisten vaikutusvaltaan, etiikkaan / synteihin, ympäristöön, uskonnollisiin huolenaiheisiin ja muuhun.

DoL-hyväksyntä

Tämän kasvun myötä työministeriö antoi SRI: lle uuden lausunnon vuoden 2015 lopulla ja ilmoitti, ettei sillä ole mitään vastaisia ​​investointeja vastaan, luottamukselliset kriteerit kuin mikä tahansa muu tietoturva, jota tarjotaan pätevissä suunnitelmissa. Se myönsi myös, että sen vuoden 2008 lausunnossa oli "perusteettomasti lannistunut" suunnittelija sponsoreita sisällyttämästä SRI-tarjouksia suunnitelmiinsa.

Calvertin investoinneista vuonna 2015 tehty selvitys paljastaa myös, että suurin osa eläkejärjestelyn osanottajista haluaa tänään sosiaalisesti vastuullisia vaihtoehtoja eläkesuunnitelmissaan. Tutkimuksessa oli mukana 1, 200 suunnittelijaa ja 300 tukikelpoista ei-osanottajaa ja 87 prosenttia heistä oli kiinnostuneita sijoitusarvosteluista, jotka sopivat henkilökohtaisiin arvoihinsä ja yli 80 prosenttia sanoi investoivansa tällaisiin tarjouksiin, jos he olivat käytettävissä. Yli puolet heistä sanoi myös, että he todennäköisemmin osallistuisivat työnantajan sponsoroimaan suunnitelmaan, jos heillä olisi ollut SRI-tarjouksia.

Nämä luvut puhuvat SRI-teollisuuden nopeasta kasvusta ja sen suosion sekä eläkejärjestelmäsuunnittelijoiden että vähittäiskaupan sijoittajien keskuudessa. Brightscopen tiedot osoittivat, että jopa viime vuonna 2009 SRI-tarjoukset löytyivät vain 9 prosentista kyselyistä. Osa syystä tähän kasvuun voi olla peräisin vuosituhannen sukupolvesta, joka on osoittanut paljon suuremman taipuisuuden sijoittaa niiden filosofioiden ja elämäntapojen mukaisiin tarjouksiin. Tämä sukupolvi on osoittanut olevansa paljon maailmanlaajuisesti ja ympäristöystävällisempi kuin edeltäjänsä, ja rahat, jotka keskittyvät yrityksiin, joilla on puhtaat ympäristöraportit, ovat viime vuosina nähneet kuluttajien mielipidettä. Suunnitelmat voittoa tavoittelemattomilla yhteisöillä ovat myös yli kaksi kertaa todennäköisempää tarjoamaan SRI-vaihtoehtoja kuin voittoa tavoittelemattomille vastapuolille Asset Internationalin tekemän tutkimuksen mukaan.

SRI: n jäljitysrekisteri

Toinen yhteiskunnallisesti vastuullisen sijoittamisen syy on tullut suosituimmaksi, koska viime vuosina on ollut paljon SRI-rahastoja. TIAA-CREF: n sosiaalista valintaa edustava vähittäismyyntisäätiö (TICRX) on kasvanut keskimäärin 8,5 prosentin viiden viime vuoden aikana ja Calvert Equity Portfolio A (CSIEX) on kasvanut vuosittain keskimäärin 10,65 prosenttia. viimeiset kolme vuotta. Muut rahastoimintaperheet kuten Timothy Group, sijoitusyhtiö, joka tarjoaa sijoituksia yrityksiin, jotka omistaa juutalais-kristilliset arvot, on myös viime vuosina hyvin onnistuneita varoja kuten Large / Mid Cap Value -rahasto (TLVAX), joka on kirjannut viiden vuoden kuormitettuun tuottoon 9.11%. Thrivent's Small Cap -rahasto (TSCSX) on laskenut keskimäärin noin 11 prosentin vuosivauhtia saman vertailukauden aikana.

Bottom Line

Sosiaalisesti vastuullinen investointi on nopeasti tulossa valtavirran sektori rahoitusmarkkinoilla. Hyväksytty suunnitelma sponsoreille, jotka ovat tähän mennessä välttäneet SRI: n tarjoamat suunnitelmansa, olisi järkevää ajatella uudelleen, koska näiden varojen omaisuusperusta on kasvanut eksponentiaalisesti viime vuosina. Nyt on tarpeeksi erilaisia ​​SRI-tyyppejä, jotka helpottavat niiden koko portfolioiden luomista asiakkaille, jotka haluavat ehdottomasti pidättäytyä rahoittamasta tiettyjä yrityksiä. Mutta asiakkaiden on tehtävä kotiläksyt varmistaakseen, että heillä hankitut SRI: t ovat seulontakriteerejä, jotka vastaavat heidän arvoaan tarkasti, joten ei ole mitään mahdollisuutta, että he tahattomasti pitävät yrityksen osakkeita, jotka käsittelevät toimintaa, jonka he hylkäävät. Lisätietoja sosiaalisesti tietoisilta rahoilta on Morningstarin valkoisessa kirjassa aiheessa www. Aamutähti. com.