a:

Negatiivinen volyymi -indeksi (NVI) ja sen serkku Positiivinen volyymi -indeksi (PVI) on yksi vanhimmista teknisistä indikaattoreista, joita käytetään tunnistamaan markkinasuuntaukset ja ennakoimaan kääntymistä. NVI: n ja PVI: n luotiin Paul Dysart, joka uskoi markkinamuutosten liikkeellepaneva voima näkyvän kaupankäynnin volyymissa.

New Yorkin arvopaperipörssin ennakointi- ja laskutusnumeroiden avulla NVI näyttää olevan paineita markkinoilla. NVI-arvo, joka laskee alle aikaisemman matalan, pidetään erittäin voimakkaana signaalina. Dysartin järjestelmä tuli kyseenalaiseksi 1960-luvulla lukuisten virheellisten merkkien ja väärien signaalien jälkeen, ja NVI ja PVI lakkautettiin käytöstä, kunnes Norman Fosback asensi ne vuonna 1976. NVI: n ajankohtaiset kannattajat käyttävät usein hybridiversiota sekä Fosbackin että Dysartin kaavat.

AD:

NVI: tä voidaan soveltaa yksittäiseen arvopaperiin tai ainutlaatuiseen arvopaperisalkkuun; Tämä indikaattori kuitenkin syntyi merkittävimpiin markkina-indeksiin tai pörsseihin. Suurten signaalien, jotka suuntautuvat pitkään eksponentiaalisen liikkuvan keskiarvon (EMA), esimerkiksi 255 päivän, aikana, ovat yleisiä, on perinteisesti käytetty merkkinä kasvaneen sonnien voimistumisesta. NVI-arvot, jotka putoavat EMA: n alapuolelle, ovat merkkejä karhuista. Fosback uskoi, että NVI on tehokkaampi ennakoimaan härkämarkkinoita.

AD:

Hintakehityksen ja volyymien liikkeiden väliset erot ovat paljon tutkittavana ja monien eri indikaattoreiden perusta. Teoreettisesti hintakehitys on heikkoa, kun niillä ei ole samanlaisia, samanaikaisia ​​volyymisuuntauksia. Sitä vastoin kauppiaat pitävät hintakehityksestä vakuuttavampia ja luotettavampia, kun ne tukevat merkittävää volyymia.