Oletko koskaan kuullut, että työtoverit puhuvat vesijäähdyttimen ympärillä kuumalla kärjellä sidoksesta? Emme ajattele niin. Seurantajoukkolainat voivat olla yhtä jännittäviä kuin shakki-ottelun katseleminen, kun taas varastotilanteessa voi olla joitain sijoittajia, jotka ovat innoissaan NFL-faneissa Super Bowlin aikana. Älä kuitenkaan anna hype (tai sen puute) harhaan. Sekä osakkeilla että joukkovelkakirjoilla on etuja ja haittoja. Tässä artikkelissa selitetään joukkovelkakirjojen etuja ja tarjotaan joitain syitä siihen, miksi haluat sisällyttää ne salkkuun.

Turvallinen raha rahalle
Sijoittajat kohtaavat vain tavallisesti käsittävät varastot ja joukkovelkakirjat. Pohjimmiltaan ero voidaan tiivistää yhdellä lauseella: velkaa suhteessa omaan pääomaan. Toisin sanoen, joukkovelkakirjat edustavat velkaa ja varastot edustavat osakepääomaa.

SEE: Stocks Basics Tutorial

Tämä ero vie meidät joukkovelkakirjojen ensimmäiseen etuun: Yleensä velkojen sijoittaminen on turvallisempaa kuin sijoittaa omaan pääomaan. Syynä tähän on etuoikeus, että deboldoldersillä on yli osakkeenomistajia. Jos yritys joutuu konkurssiin, velalliset ovat etukäteen maksettavan rivikohdan osakkeenomistajia. Pahimmassa tapauksessa, kuten konkurssissa, velkojat (debtholders) yleensä saavat ainakin osan rahoistaan ​​takaisin, kun taas osakkeenomistajat menettävät usein koko sijoituksensa.

Turvallisuussyistä Yhdysvaltojen hallitukselta (valtion velkasitoumukset) pidettävät joukkovelkakirjat katsotaan "riskittömiksi" (ei ole "riskittömiä" varoja). Vaikka ei varsinaisesti anna suuria tuottoja (vuoden 2012 jälkeen 30 vuoden joukkovelkakirjalaina tuotti 2-3 prosentin koron), jos pääoman säilyttäminen - joka on hieno ilmaisu "koskaan menettämästä pääsijoitustasi" - on ensisijainen tavoite, sitten vakaalta hallitukselta oleva sitoumus on paras panos. Muista kuitenkin, että vaikka joukkovelkakirjat ovat yleensä turvallisempia, se ei tarkoita sitä, että ne ovat täysin turvallisia. On myös erittäin riskialttiita joukkovelkakirjoja, jotka tunnetaan roskasidoksina.

Hidas ja vakaa - ennustettavat palautukset

Jos historia on merkki, varastot ylittävät joukkovelkakirjat pitkällä aikavälillä. Joukkovelkakirjat kuitenkin parantavat varastoja tiettyinä aikoina taloussyklissä. Ei ole epätavallista, että varastot menettävät 10 prosenttia tai enemmän vuodessa, joten kun joukkovelkakirjalainat muodostavat osan portfolionne, ne voivat auttaa kitaroiden purkamiseen, kun taantuma tulee.
On aina olemassa olosuhteita, joissa tarvitsemme turvallisuutta ja ennustettavuutta. Esimerkiksi eläkeläiset ovat usein riippuvaisia ​​joukkolainojen tuottamasta ennakoitavasta tulosta. Jos oma salkkusi koostuu pelkästään varastosta, olisi hyvin pettymys jättää eläkkeelle kaksi vuotta karhimarkkinoille. Omistamalla joukkovelkakirjoja eläkeläiset pystyvät ennakoimaan suuremmalla varmuudella kuinka paljon tuloja heillä on kultaisina vuosinaan. Sijoittajalle, jolla on vielä useita vuosia eläkkeelle siirtymiseen asti, on runsaasti aikaa korjata tappiot osakkeiden laskusuhdanteista.

Parempi kuin pankki

Joskus joukkovelkakirjat ovat vain ainoa kunnollinen vaihtoehto. Joukkolainojen korot ovat tyypillisesti suuremmat kuin pankkien säästötileillä maksamat korot. Tämän seurauksena, jos säästät ja et tarvitse rahaa lyhyellä aikavälillä, joukkovelkakirjat antavat sinulle suhteellisen paremman tuoton ilman liian suurta riskiä. College-säästöt ovat hyvä esimerkki varoista, joita haluat lisätä investoinneilla ja samalla suojella niitä riskeiltä. Pysäköi rahaa pankissa, mutta se ei anna sinulle mitään paluuta. Joukkovelkakirjojen avulla aikuiset opiskelijat (tai heidän vanhempansa) voivat ennustaa sijoitustoiminnan tulonsa ja määrittävät, millaista määrää heillä on oltava, jotta he voivat kerätä lukukausimetsänsä mestaruuttaan yliopiston alkaessa.

Kuinka paljon sinun pitäisi asettaa joukkovelkakirjoihin?

Tosiasiassa ei ole helppoa vastausta siihen, kuinka paljon sijoitustasi sijoitetaan joukkovelkakirjalainoihin. Melko usein kuulet vanhan säännön, jonka mukaan sijoittajien tulisi muotoilla varauksensa vähentämällä heidän iänsa 100: sta. Tuloksena oleva luku osoittaa henkilöiden varojen prosenttiosuuden, joka olisi sijoitettava varastoihin ja loput joukkovelkakirjojen ja käteisrahan välille. Tämän säännön mukaan 20-vuotiaalla tulee olla 80 prosenttia kannoista ja 20 prosenttia käteisvaroista ja joukkovelkakirjoista, kun taas 65-vuotiaalla on oltava 35 prosenttia varoistaan ​​ja 65 prosenttia joukkovelkakirjalainoista ja käteisvaroista.
Sanotaan, että suuntaviivat ovat vain suuntaviivoja. Salkkusi varojen kohdistamisen määrittämiseen liittyy monia tekijöitä, mukaan lukien investoinnin aikajana, riskintoleranssi, tulevaisuuden tavoitteet, markkinoiden havaitseminen ja tulot. Valitettavasti erilaisten riskiin vaikuttavien tekijöiden tutkiminen ei kuulu tämän artikkelin soveltamisalaan.

Bottom Line

Hyödyllisiä joukkovelkakirjojen väärinkäsityksiä, mutta tosiasia on, että joukkovelkakirjat voivat myötävaikuttaa vakauden elementtiin lähes mihin tahansa portfoliin. Joukkovelkakirjat ovat turvallinen ja konservatiivinen investointi. Ne tarjoavat ennakoitavissa olevan tulovirran, kun varastot toimivat huonosti, ja ne ovat hyviä säästöautoja, kun et halua asettaa rahaa vaaraan.