Konkurssia tai petoksia voi esiintyä kahdella tavalla, jotka voivat vaikuttaa tavanomaisiin osakkeenomistajiin. Ensimmäinen on yhteisen varaston liikkeeseenlaskijan konkurssi tai petos. Toinen on arvopaperinvälittäjän tai jälleenmyyjän konkurssi tai petos, jonka kanssa sijoittajat pitävät tavanomaista varastossa.
On olemassa esimerkkejä menestyksekkäistä luokkatoimista, joissa sijoittajat saivat pienen osan alkuperäisestä sijoituksestaan konkurssin tai petoksen jälkeen, kuten esimerkiksi WorldComin ja Enronin entisten johtoryhmien vastaisia. Yleisillä osakkeenomistajilla ei ole suurta osaa suojaa konkursseja tai petoksia vastaan, jotka ovat yleisen varaston liikkeeseenlaskijoita. Yleisvarastojen haltijat ovat viimeisen linjan mukaisia joukkovelkakirjojen haltijoiden, etuoikeutettujen osakkeenomistajien ja muiden velkojien jälkeen tällaisessa tapauksessa.
Lisäksi on monia esimerkkejä yrityksistä, joiden varastot ovat laskeneet nollan tai nollan lähellä hintoja, kuten WorldComin ja Enronin varastossa, mutta ilman konkurssimenettelyjä tai petosvastuuta. Esimerkkejä tällaisista yhtiömuotoisista yhtiöistä ovat penniäkasvattajat La Quinta Resources Group ja Opawica Explorations. Osakkeenomistajille ei yleensä ole suojaa konkursseja, petoksia tai täydellistä pääoman menetystä varten tuntemattomista syistä.
On olemassa muita esimerkkejä, joissa sijoittajat ovat ostaneet laadukkaita kantaosakkeita ja sitten joutuneet kärsimään tappioita, kun heidän välittäjänsä muuttuivat maksukyvyttömiksi tai aiheuttivat tappiot joko yksinkertaisesti väärinkäyttämällä sijoittajien varoja tai estämättä heitä pääsy tileihin tai selvitystilaan. Vuodesta 2015 lähtien Yhdysvalloissa suojaa tällaisilta tappioilta voi olla Securities Investor Protection Corporationin (SIPC), joka on valtuutettu vuoden 1970 Securities Investor Protection Actin (SIPA) nojalla.
SIPC tarjoaa suojaa jopa 500 000 dollaria sijoittajien omaan pääomaan, mukaan lukien 250 000 dollaria käteisenä, arvopaperikauppiaiden tileillä. U.S: n yhteiset osakkeenomistajat ovat suojattuja SIPA: lle jopa 500 000 dollarin arvosta, jos heidän välittäjänsä on maksukyvytön.
Kaksi esimerkkiä siitä, milloin arvopaperikaupat, joilla oli asiakkaiden varoja, joutuivat konkurssiin, kun Lehman Brothers ja Bernard L. Madoff Investment Securities olivat vuonna 2008 maksukyvyttömiä.
SIPC siirtyi nopeasti varojen siirtoon 110 000 Lehman-tilin haltijat muille yrityksille, joiden avulla he voisivat jatkaa epävakaiden markkinoiden kauppaa, estääkseen tuntemattomia menetyksiä ja heikentävät sijoittajien luottamusta.
Bernard L. Madoff Investment Securitiesin tapaus ei ollut niin yksinkertainen. Suurin osa Madoffin tileistä oli täysin fiktiivinen.SIPC: n oli pakko tutkia, mitkä asiakkaat olivat saaneet vastineensa pääomaa ja kärsineet täydellisistä tappioista. Tammikuusta 2015 lähtien Bernard L. Madoff Investment Securitiesin asiakkaita, joilla on nettomääräiset käteisvarat jopa 875 000 dollaria, on maksettu kokonaisuudessaan. Asiakkaat, joilla on suuremmat summat, ovat saaneet 42. 87% investoinneistaan ja SIPC: n jopa 500 000 dollaria.
4 Massiivisia petoksia, joita et todennäköisesti koskaan kuullut
Tässä on neljä historiallisesti merkittävää, hämärää, suurista petoksista edelliseltä vuosisadalta.
Mitä Warren Buffett tarkoitti, kun hän sanoi:" Monipuolistaminen on suojaa tietämättömyyttä vastaan. Ei ole mitään järkeä, jos tiedät, mitä teet. "| Investopedia
Oppi mitä Warren Buffett tarkoitti, kun hän totesi, että monipuolistaminen on tietämättömille sijoittajille ja ei auta niitä, jotka tietävät, mitä he tekevät.
On luottotieto, joka vahingoittaa luottotietojani konkursseja?
Oppia, onko luotto neuvonta on yhtä vahingollista kuin konkurssi. Konkurssi pyyhkii kaikki velat, mutta se voi katkaista sinut hyvityksestä kymmenen vuoden ajan.