Annuities tuli kerran kahdessa peruslajikkeessa. Toisella puolella oli "kiinteitä" eläkkeitä, jotka antavat haltijalle vaatimattomia tuottoja, mutta taattujen maksujen turva. Vaihtoehtona oli "muuttuva" tyyppi, jonka tuotto perustuu siihen, kuinka hyvin varastossa tai joukkovelkakirjalaina toimii.

Kuitenkin viime vuosina eläkevakuutusasiakkailla on ollut kolmas vaihtoehto keskellä tietä. Equity-indeksoidut eläkkeet - joita kutsutaan nykyään useammin "indeksoiduiksi elinkorkoiksi" - ovat taattuja tuottoja ja markkinapohjaisia ​​tuottoja. Tulos on suurempi kuin perinteinen kiinteä sopimus, jolla on vähemmän riskiä kuin muuttuva annuiteetti.

Jos myyntihinnat ovat merkki, monet sijoittajat näkevät indeksoidut eläkkeet "molempien maailmojen parhaat puolet". Myynti sai ennätyksellisen 39 dollaria. 3 miljardia vuonna 2013 LIMRA Secure Retirement Institutein mukaan - tämä on 16 prosentin voitto vuoteen 2012 verrattuna.

Mutta ennen hyppäämistä osakeindeksiin, sijoittajien tulisi lukea hieno painos. Vaikka nämä tuotteet voivat olla hyvä sopivuus tietyille salkkuille, ne ovat tunnetusti monimutkaisia ​​tuotteita, jotka voivat vaihdella merkittävästi laadussa.

Miten he työskentelevät

Kuten muutkin eläkevakuutussopimukset, vakuutusyhtiöt myyvät indeksoituja elinkorkoja ja vaativat omistajaa tekemään kertaluonteisen maksun tai palkkioiden sarjan. Sitten ennalta määrättyyn päivään mennessä elinkorko maksaa joko kertakorvausmaksun tai säännölliset maksut haltijalle.

Täsmällisesti kuinka paljon saat, on yksi indeksoidun elinkorotuksen osa-alueista, joka voi jättää sinut naarmuaksesi pääsi. Mitä jotkut asiakkaat eivät ymmärrä, on se, että kiinnostuksen taattu osuus ei välttämättä kattaisi maksettujen palkkioiden kokonaismäärää. Useimmissa valtioissa taattu vähimmäistuotto on vähintään 87. 5% maksetusta palkkioista, plus 1% - 3% korkoa. Politiikat vaihtelevat yrityksen mukaan, joten sopimuksen yksityiskohtien lukeminen on ratkaisevan tärkeää.

Palautusosan toinen osa perustuu tiettyyn markkinasindeksiin, kuten S & P 500: een. Mutta jos indeksi nousee 15% vuodessa, älä odota indeksoitua elinkorosta maksaa kyseinen summa taatun tuoton lisäksi. Jotkut yritykset käyttävät sitä, mitä kutsutaan "osallistumisasteeksi", mikä on se, kuinka paljon markkinoiden hyötyä ne kulkevat vuokralaisen haltijalle. Jos osallistumisaste on 70 prosenttia ja markkina nousee 10 prosenttiin tietyssä vuonna, indeksiin liittyvä tuotto on 7 prosenttia.

Muut yritykset asettavat suoran korkin markkina-arvoonsa. Esimerkiksi niiden maksimipalkkio voisi olla 8%, vaikka käyttämäsi indeksi toimii paremmin.

Markkinapohjaisen tuoton laskentamenetelmä vaihtelee huomattavasti yhdestä vakuutusyhtiöstä toiseen, joten on tärkeää ymmärtää yksityiskohtia. Mutta varokaa - jotkin indeksoidut eläkevastuut antavat yritykselle mahdollisuuden muuttaa koron määrää vielä sen jälkeen, kun elinkorko on myyty.

Voit menettää rahaa

Vaikka indeksoidut eläkkeet nähdään konservatiivisemmiksi kuin vaihtuvakorkoiset vuokrasopimukset, niillä on kuitenkin riskejä. Koska monet eläkevakuutukset maksoivat taatun tuoton vain osan palkkioista - 87,5% tai enemmän - on todellakin mahdollista menettää rahaa tällaisten tuotteiden kanssa. Yksi tapa, jolla tämä tapahtuisi, on, jos osakemarkkinat laskevat ja elinkorko ei näin ollen anna indeksipohjaista tuottoa.

Ostajat voivat myös tehdä hiusten leikkauksen sijoituksestaan, jos he yrittävät peruuttaa toimintansa aikaisin. Vaikka jotkin vakuutuksenantajat ovat lyhentäneet "luovutusajankohtaa", useimmat vaativat yhä omistajaa pysymään 5-10 vuoden ajan, jos he haluavat välttää huomattavan maksun. Lisäksi luottokorttisi hylkääminen voi johtaa 10 prosentin verorangaistukseen IRS: stä.

On myös tärkeää muistaa, että elinkorotuksen luotettavuus riippuu niiden liikkeellelaskun taloudellisesta vahvuudesta. Jos vakuutuksenantaja on aliarvioitu, on olemassa muutamia mahdollisuuksia, ettei se pysty täyttämään täyden takuunsa. Varmista, että etsit yrityksen taloudellista luokitusta virastoista, kuten A. M. Best, Standard & Poor's ja Moody's. Tartu alustoilla, jotka ansaitsevat korkeimmat arvosanat.

Mutta välittäjä saa rasvakomissio

Indeksoiduista eläkkeistä mukana olevat labyrinttiset säännöt eivät ole ainoa syy, miksi he ovat kiistanalaisia. Vakuutusyhtiöt yleensä maksaivat välittäjille varovainen provisio myydä tällaisia ​​tuotteita, jotka, melko tai ei, voivat herättää epäilyjä siitä, miksi heitä suositellaan.

Vaikka palkkiot ovat viime vuosina laskeneet, vakuutusyhtiöt maksavat edelleen keskimäärin yli 5 prosenttia näille tuotteille myyville ammattilaisille. Sellaisenaan on suositeltavaa, että ihmiset, jotka harkitsevat indeksoitua elinkorkoa, tietävät, mikä on korvausaste ja toimivat neuvonantajan kanssa, jonka he luottavat.

Bottom Line

Indeksoidut eläkkeet ovat vakuuttava kompromissi kiinteiden ja vaihtelevien elinkorotustuotteiden välillä. Mutta ennen ostopäätöksen tekemistä asiakkaiden on ymmärrettävä, mihin he pääsevät ja muistavat, että ne ovat tuotteita, jotka on suunniteltu pitkäaikaisiin investointeihin. Luotettavan sijoitusalan ammattilaisen etsiminen voi auttaa sinua tekemään päätöksen, joka sopii tavoitteisiisi.