Jos työskentelet taloussuunnittelu- tai varainhoitoalalla, epäilemättä tiedät tulevasta työministeriön luottamuslainsäädännöstä. Tämä uusi, huhtikuussa 2017 voimaan tulleessa asetuksessa edellytetään, että rahoitussuunnittelijat ja varallisuudenhoitoyhtiöt asettavat asiakkailleen parhaiten etuja työskennellessään IRA-tilinpäätösten kanssa.

Talousalan ammattilaisena olet jo aiemmin asettanut jokaisen asiakkaan edun. Teet töitä asiakkaidesi hyväksi ja haluat, että he menestyvät riippumatta siitä, mitkä tilit he työskentelevät. Tästä huolimatta tämä uusi DOL-luottamussääntö koskee edelleen sinua ja yritystäsi, ja nyt on aika valmistautua. (Lisätietoja: DOL-luottamussääntö: kaikki, mitä sinun tarvitsee tietää .)

Best Interest Sopimusten ymmärtäminen

Työntekijöiden luottamuslain yksi osuvimmista kiistanalaisista ja mahdollisesti sekaantuvista osista on niin kutsuttu "Best Interest Contract" (BIC) vapautus. Vaikka varainhoitosääntö siirrettiin jonkin verran takaisin, monet taloussuunnittelu- ja varainhoitoalalla ovat edelleen hämmentyneitä siitä, mikä Best Interest-sopimus on, miten sitä käytetään ja milloin sitä tarvitaan.

Yhdysvaltain työministeriön asettamat standardit ovat erittäin korkeat, ja ne on suunniteltu suojaamaan yksittäisiä asiakkaita ja asettamaan tiukkoja säännöksiä taloussuunnittelijoille, välittäjille, sijoitusrahastoyhtiöille ja varallisuudenhoitoyhtiöille. Jotkut rahoitusalan suunnittelutoiminnasta ovat huolissaan siitä, että uudet säännöt ja korkeammat standardit kieltävät joidenkin suosituimpien tuotteiden käytön, mukaan lukien tietyt eläkevakuutukset ja hallinnoitavat tilin ohjelmat. Koska eläkevakuutusten hallinnoinnissa käytetään usein elinkorkoja ja hallinnoituja tilinohjelmia, taloussuunnittelijat ovat oikeassa huolissaan yritysten tulevaisuudesta ja heidän asiakassuhteistaan. Silloin Best Interest Contract Exemption tulee.

Varainhoitosäännöllä kielletään rahoitusneuvojat saamasta vaihtuvia palkkioita, kun he suorittavat transaktioita heidän hoitamassaan asiakassegmentissä. Näiden finanssialan yhteisten palkkioiden ollessa sallittuja, kyseessä olevan liiketoimen olisi täytettävä Best Interest Contract -vapautus. (Lisätietoja: Tulossa oleva luottamuslainsäädäntö: neuvonantaja ja asiakkaan vaikutus .)

Best Interest Contractin purkaminen

Best Interest Contract -vapautus on kaikkein kauaskantoisin luottamussääntö. Tätä vapautusta voidaan käyttää kaikentyyppisiin varoihin, joita IRA: n tilien haltijoille ja muille eläkejärjestelyille tarjotaan. Rahoituksen neuvonantajan on oltava oikeutettu tarjoamaan harkinnanvaraisia ​​sijoitusneuvontaa, ja asiakkaan on ymmärrettävä niiden antamien ohjeiden luonne.

Neljä erilaista edullisinta sopimusta

Best Interest Contract Exemption on monimutkainen, mutta asiat saavat vieläkin sekavammat. DOL: n luottamuslain nojalla on neljä erillistä DK: n luottamuslainsäädännön mukaista edullisinta sopimusta - täyden palvelun Best Contract -sopimus, Disclosure Best Interest -sopimus, Streamlined Best Interest -sopimus ja Transition Best Interest Contract.

• Full Blown BIC : BIC: n täydellinen versio koskee kaikkia IRA-tilejä ja muita kuin ERISA-suunnitelmia koskevia ohjeita, ja tämä on yleisimpiä tyyppisiä taloussuunnittelijoita. Ilmoitus BIC koskee ERISA-suunnitelmille annettuja neuvoja. Koska ERISA-suunnitelmia koskeva neuvonta on jo sitova luottamusstandardin mukaisesti, kirjallista sopimusta ei tarvita. . Yksinkertaistettu BIC:
• Yksinkertaistettua BIC: tä voi käyttää vain tason palkkiovihkoissa, joten sitä ei sovelleta (lisätietoja: Mitä "BICE-Lite" tarkoittaa neuvonantajille
• valtaosa taloussuunnittelu- ja varainhoitoyhtiöistä. Koska tason palkkiot ovat yleensä vastaamaan uuden DOL-säännön vaatimuksia jo, he voivat käyttää virtaviivaista BIC: tä neuvomalla asiakkaitaan IRA-investoinneissaan. Tiedonantopyyntö BIC:
• "Disclosure" BIC ja sen hieman helpommat vaatimukset ovat neuvonantajien käytettävissä ERISA-suunnitelmaasiakkaiden palveluksessa. Yleisesti ottaen paljastuksen BIC-vaatimukset täyttävät Full Blown BIC: n vaatimukset. Kirjallista sopimusta ei kuitenkaan vaadita. Sen sijaan on annettava kirjallinen lausunto luottamusaseman myöntämisestä ja yleisen paljastumisen neuvonantajan korvauksista ja konflikteista. Siirtymä BIC:

Siirtymämenetelmää käytetään vain 2017 siirtymisessä nykyisistä liiketoimintakäytännöistä työministeriön luottamuslain täytäntöönpanoon. Tuleva DOL-luottamussääntö on yksi merkittävimmistä muutoksista rahoitussuunnitteluteollisuudessa, ja noudattamisen aikakausi on kasvussa. Rahoitussuunnittelijoille, varallisuudenhoitajille ja muille on tärkeää ymmärtää sen vaikutukset ja vaikutukset, joita uudella asetuksella on todennäköisesti niille ja niiden korvausmalleille. Valmennusaika on nyt. (Lisätietoja: Mitä DoL: n luottamuspolitiikka tarkoittaa neuvonantajille

.)