Kun valitset vakuutusyhtiön, kannattaa harkita useita tekijöitä, kuten:

• Onko yhtiö varastossa vai molemminpuolinen?

• Mitkä ovat yhtiön arvosanat riippumattomista virastoista, kuten Moody's, A. M. Best tai Fitch? (Katso myös: Vakuutusyhtiön luottoluokitus)

• Yhtiön ylijäämä kasvaa ja onko sillä riittävästi pääomaa pysyä kilpailukykyisenä?

• Mikä on yhtiön ylivoimaista pysyvyyttä? Tämä on mitta, kuinka monta vakuutuksenottajaa uudistaa kattavuutensa, mikä osoittaa asiakkaiden tyytyväisyyttä yrityksen palveluihin ja tuotteisiin.

Vakuutusyhtiöt luokitellaan joko osakkeiksi tai keskinäisiksi. On joitain poikkeuksia, kuten Blue Cross / Blue Shield ja veljeksiä. Maailmanlaajuisesti on enemmän keskinäisiä vakuutusyhtiöitä; mutta Yhdysvalloissa osakevalvontayhtiöt ovat keskinäisiä vakuutusyhtiöitä.

Osakevakuutusyhtiöt

Osakevakuutusyhtiö on osakkeenomistajiensa hallussa oleva julkinen osakeyhtiö. Osakevarasto voi kuitenkin olla muiden osakkeiden tai keskinäisten yhtiöiden omistuksessa. Osakekannan tavoitteena on tuottaa voittoa osakkeenomistajille. Vakuutuksenottajat eivät suoraan osallistu yrityksen voittoon tai tappioon. Osakkuusyhtiöksi toimimiseksi vakuutuksenantajalla on oltava vähintään pääoma ja ylijäämä käsillä ennen kuin hän saa valtion viranomaisilta luvan.

Keskinäiset vakuutusyhtiöt

Keskinäisen vakuutuksen käsite on peräisin 1700-luvulta Englannissa. Ensimmäinen onnistunut keskinäinen vakuutusyhtiö U. S. - Philadelphian osavaltion vakuuttamassa taloja tulipalon menettämisestä - perustettiin Benjamin Franklinin vuonna 1752 ja on edelleen liiketoimintaa.

Keskinäisiä yrityksiä muodostetaan usein täyttämättömän tai ainutkertaisen vakuutustarpeen täyttämiseksi. Niiden koko vaihtelee pienistä paikallisista palveluntarjoajista kansallisille ja kansainvälisille vakuutusyhtiöille. Jotkut yritykset tarjoavat useita kattavia katteita, mukaan lukien omaisuus, onnettomuus, elämä ja terveys, kun taas toiset keskittyvät erikoistuneisiin markkinoihin. Keskinäisiin yhtiöihin kuuluu viisi suurinta kiinteistö- ja tapaturmavakuutuksenantajaa, joiden markkinaosuus on noin 25 prosenttia.

Keskinäinen vakuutusyhtiö on yhtiö, jonka omistavat yksinomaan vakuutuksenottajat, jotka ovat "sopimusvelvoittajia", joilla on äänioikeus hallitukseen. Yleensä yrityksiä hallinnoidaan, ja varat - vakuutusvarat, ylijäämä, vararahastot, osingot - pidetään vakuutuksenottajien ja heidän edunsaajiensa eduksi ja suojelemiseksi. Hallitus ja hallitus määräävät, minkä liikevoiton määrä maksetaan vuosittain osingoksi vakuutuksenottajille. Vaikka ei olekaan taattua, on yhtiöitä, jotka ovat maksaneet osinkoa vuosittain jopa vaikeissa taloudellisissa tilanteissa.

Stock vs. Mutual

Kuten osakeyhtiöiden, keskinäisten yhtiöiden on noudatettava valtion vakuutusmääräyksiä, ja ne kuuluvat valtion takausvaroihin maksukyvyttömyystilanteessa. (Katso myös: Valtiontakuiden järjestöt: Viimeisimmän maksajan maksaja.) Monet ihmiset kuitenkin kokevat, että keskinäiset vakuutusyhtiöt ovat paremmat valinnat, koska yhtiön etusija on palvella yrityksen omistajia. Keskinäisen yhtiön tavoin he eivät tunne olevansa ristiriidassa sijoittajien lyhytaikaisten taloudellisten vaatimusten ja vakuutuksenottajien pitkän aikavälin etujen välillä.

Vakuutuksenottajat ovat äänestäneet yhtiön johdossa, mutta monet eivät äänestä, ja keskimääräinen vakuutuksenottaja ei todellakaan tiedä, mikä on järkevää yritykselle. Vakuutuksenottajilla on myös vähemmän vaikutusvaltaa kuin institutionaaliset sijoittajat, jotka voivat kerääntyä merkittävään osakeyhtiöön. Joskus sijoittajien painostus voi olla hyvä asia, joka pakottaa johtajat oikeuttamaan kustannukset, tekemään muutoksia ja säilyttämään kilpailuaseman markkinoilla. Boston Globen sanomalehti on käynyt valaisevia tutkimuksia, joissa kyseenalaistettiin johtava korvaus ja menokäytännöt Mass Mutualin ja Libertyn keskinäisten vakuutusyhtiöiden kanssa, mikä osoittaa liiallisuuksia myös keskinäisissä yhtiöissä.

Kun keskinäinen vakuutusyhtiö on perustettu, pääomaa nostetaan antamalla velkoja tai lainaa vakuutuksenottajilta. Velka on maksettava takaisin liikevoitoista. Liikevoittoa tarvitaan myös tulevan kasvun rahoittamiseksi, varojen säilyttämiseksi tulevia velkoja vastaan, korottomien korotusten tai palkkioiden osalta ja teollisuuden arvostusten säilyttäminen muiden tarpeiden mukaan. Toisaalta osakepääomayhtiöillä on enemmän joustavuutta ja pääoman saatavuutta. Stock companies voivat kerätä rahaa myymällä velkakirjoja ja lisäämällä osakkeita.

Demutualization

Vuosien varrella monet keskinäiset vakuutuksenantajat ovat poistaneet, mukaan lukien kaksi suurta vakuutusyhtiötä, MetLife ja Prudential. Dematualisoituminen on prosessi, jolla vakuutuksenottajat muuttuivat osakkeenomistajiksi ja yhtiön osakkeet alkoivat kaupankäynnin julkisessa pörssissä. Vakuutusyhtiöt voivat tuloaan osakeyhtiöksi avata arvoa ja saada pääomaa, mikä mahdollistaa nopean kasvun laajentamalla kotimaisia ​​ja kansainvälisiä markkinoitaan.

Bottom Line

Sijoittajat ovat huolissaan voitoista ja osingoista. Asiakkaat ovat huolissaan kustannuksista, palveluista ja kattavuudesta. Täydellinen malli olisi vakuutusyhtiö, joka pystyi vastaamaan molempien tarpeisiin. Valitettavasti kyseistä yritystä ei ole olemassa.

Jotkut yritykset edistävät etujen omistamista politiikan keskinäisellä vakuutuksenantajalla, ja toiset keskittyvät kattavuuteen ja siihen, miten voit säästää rahaa. Yksi mahdollinen tapa käsitellä tätä ongelmaa perustuu siihen, millainen vakuutus ostamasi. Vakuutus, joka uusitaan vuosittain, kuten auto- tai asunnonomistaja, on helppo vaihtaa yritysten välillä, jos et ole tyytyväinen vakuutuksenantajan kanssa. Toinen kattavuus on pitkäkestoinen, kuten elämä, vammaisuus tai pitkäaikaishoito, ja näille tuotteille kannattaa valita entistä palveluhenkinen yritys.Loppujen lopuksi haluat yritykseltä, joka tekee enemmän kuin vain kerätä palkkioita.