Ennen kuin arvopaperikaupatut osakkeet, joukkovelkakirjat ja setelit - voidaan tarjota myytäväksi yleisölle, ne on ensin rekisteröitävä Securities and Exchange Commission (SEC): n kautta. Kaikki varastot, joilla ei ole todellista rekisteritodistusta SEC: n kanssa, pidetään "rekisteröimättöminä". Voit myydä tai yrittää myydä taloudellisen turvan ennen sen rekisteröintiä pidetään rikoksena.
Tiettyjä poikkeuksia sovelletaan kuitenkin. Esimerkiksi yksityisomistuksessa oleva yhtiö voi antaa osakkeita osakkeenomistajilleen ja hallituksen jäsenilleen, mutta uusien osakkeenomistajien on ilmoitettava SEC: lle ennen osakekannan myyntiä jollekin toiselle. Lisäksi yritykset voivat hankkia pääomaa pyytämällä sijoituksia ulkopuolisilta henkilöiltä, joiden katsotaan olevan "päteviä sijoittajia". SEC määrittelee päteväksi sijoittajaksi jonkun, jonka nettovarallisuus on vähintään miljoona dollaria tai vuotuinen tulo yli 200 000 dollaria. Henkilöt, jotka täyttävät "pätevän sijoittajan" aseman, voivat myös joutua "yksityisen tarjouksen" rekisteröimättömiin arvopapereihin .
- <->(Lisätietoja aiheesta: Arvopaperimarkkinat: yleiskatsaus SEC: lta.)
Tätä kysymystä vastasi Katie Adams.
Mitä arvopapereita ja valuuttariskikomissioa koskevat swap-säännöt ovat?
Oppia, miten SEC säätelee swapien kaupankäyntiä ja miten swap-kauppa siirtyy yli-the-counter-markkinoilta keskitettyyn sähköiseen selvitykseen.
Mitkä ovat joitakin arvopapereita, joilla on spot-korot?
Oppia spot-kurssimäärien omaavista omaisuusmuodoista ja ymmärtää, miten spot-korkoa käytetään määrittämään joukkovelkakirjojen käypä markkina-arvo.
Kuinka tiedän, että ostaisin rekisteröimättömiä arvopapereita tai varastoja?
Kaikki arvopaperit, mukaan lukien osakkeet, joukkovelkakirjat ja setelit, on rekisteröitävä Securities and Exchange Commission (SEC) -yhtiölle ennen kuin ne voidaan tarjota yleisölle myytäväksi. Rekisteröidyt arvopaperit löytyvät SEC EDGAR -tietokannasta. Sijoittaja ei saa koskaan ostaa vakuutta, ennen kuin se on rekisteröity SEC: n kanssa.