Muuttuvat eläkevakuutukset voivat tarjota sijoittajille monia etuja, mukaan lukien verotuksen lykätyn kasvun, taatun elinajan tulot ja verovapaus. Neuvottelijat ovat kuitenkin usein väärin käyttäneet näitä tuotteita ja sijoittajat ovat väärin.

FINRA Sakot

Rahoitusalan sääntelyviranomainen (FINRA) antoi äskettäin yhteensä 6 dollarin sakot. 2 - 8 välittäjää ja on myös määrännyt viisi muuta yritystä maksamaan 6 dollaria. 3 miljoonaa palautusta asiakkaille, koska heille myydään erilaisia ​​eläkkeitä, joita FINRA pitää "sopimattomina. "Sakkoja saaneet yritykset ovat Voya Financial Advisors, viiden Cetera Financial Groupin, Kestra Investment Servicesin ja FTB Advisors Inc. Voya -yhtiön ja neljä Cetera-tytäryhtiötä välittäjänä toimiva tytäryhtiö. (Katso lisää: Muuttujatulot: Hyödyt ja haitat .)

Voya maksaa noin $ 1. 8 miljoonaa, kun taas muut yritykset maksavat yhteensä noin 4 dollaria. 5 miljoonaa. Nämä yhtiöt sopivat ratkaisusta vahvistamatta tai kieltääkseen virastoa vastaan ​​nostetut maksut. Voya-tiedottaja kommentoi asiaa Investment News : "Olemme tyytyväisiä, että asia on ratkaistu. Voyassa olemme sitoutuneet tarjoamaan asiakkaillemme selkeää ja kattavaa tietoa - myös tiedot maksuista, kuluista ja tukemme avoimuutta ja vilpittömiä tietojen antamista ja pyrimme jatkuvasti parantamaan toimintaamme ja toimintatapojamme jatkuvasti parantamaan asiakkaidemme palvelua. "

Cetera Financial Groupin tiedottaja Joseph Kuo teki samanlaisen kommentin. "Olemme tyytyväisiä, että olemme päässeet sopuun FINRAn kanssa ja asettaneet nämä asiat takanamme. "Kestra eikä FTB Advisors eivät olleet kommentoida.

L-osuudet

Kyseessä oleva muuttuva elinkotuote on L-osake-tuote, joka sisälsi FINRA: n merkinnän "potentiaalisesti yhteensopimattomia, monimutkaisia ​​ja kalliita pitkäaikaisia ​​vähimmäistuloja ja vetäytymisiä". "FINRA sanoi, että tämän eläkevakuutustuotteen käytöllä oli mahdollisuus" maksaa suurempaa korvausta yrityksille ja rekisteröityneille edustajille kuin perinteisemmät osakelajit. "(Lisätietoja: Neuvoa-antavat FA: Annanumerojen selittäminen asiakkaalle .)

FINRA totesi myös, että tämä L-osakeyhtiön annuiteetti-tuote liitettiin usein monimutkaisiin vetäytyjiin, jotka voisivat vain oikeuttaa kustannuksensa pitkiä aikoja. Yritykset, joille sakotettiin, suosittelivat tätä tuotetta asiakkaille, joiden investointitavoitteet ja aikajänne olisi voinut paremmin palvella muita vaihtoehtoja. FINRA totesi, että nämä yritykset eivät olleet kyenneet riittävästi kouluttamaan neuvonantajiaan sen asiakkaan tyypin osalta, joille tämä tuote oli tarkoituksenmukainen.

Se totesi kannekirjelmässään, että nämä yritykset olisivat voineet nähdä "punaiset lipput", joita tuote on tuottanut ja jotka ovat olleet huolellimpia markkinointitoimissaan. Brad Bennett, FINRAn varatoimitusjohtaja ja päällikön päällikkö kertoi

Investment News , että "kun yritys ei voi selittää, miksi merkittävä osa asiakkaista maksaa L-osakkeiden lyhyen aikavälin joustavuudesta Samaan aikaan ostajat, jotka ovat vain arvokkaita pitkällä aikavälillä, on selvää, että näitä valvontavelvollisuuksia ei noudateta. "(Lisätietoja lukemisesta on kohdassa L-osuuksien noudattaminen .) Tämä viimeisin täytäntöönpanotoimenpide johtuu vastaavanlaisista toimista, joita virasto teki MetLifeä vastaan, kun se tuomitsi yritykselle 20 miljoonaa dollaria, koska se ei ole riittävästi seurannut, miten sen neuvojat siirtyvät asiakkaiden välillä vaihtelevien elinkorjavalmisteiden välillä. maksavat asiakkaille 5 miljoonan dollarin palautuksen.

Bottom Line

Vaikka vaihtuvakorotustuotteet voivat tarjota asiakkaille ainutlaatuisen paketin etuja yhdessä ajoneuvossa, niitä voidaan myös helposti käyttää väärin ja monet neuvonantajat ovat motivoituneita myymään niitä, koska ne p korkeat palkkiot. Neuvoa-antavien yritysten on seurattava tarkasti näiden tuotteiden käyttöä, jotta varmistetaan, että niitä käytetään oikein ja että ne täyttävät asiakkaan tarpeet ja tavoitteet. (Lisätietoja:

Annuities and Baby Boomers: Hyödyt ja haitat .)