Periaatteessa elinkorvaukset kuulostavat täydelliseltä taloudelliselta ajoneuvolta - tai ainakin täydelliseltä rahoitusvälineeltä niille henkilöille, jotka eivät luota itseensä budjettiin. Säännöllisesti sijoitetut elatusmaksut: Mitä ei pidä siitä? Itse asiassa monet ihmiset ovat houkuttelevia vakuutuksenantajien, arpajaisten holdingyhtiöiden ja muiden tarjoamien jäsenneltyjen siirtokuntia vastaan. Jotta elinkoron maksun saajat jättäisivät mahdollisuuden kasvattaa rahaa ottamalla nämä maksut yhden maksun sijasta, havainnollistetaan ihmisten yleistä konservatiivista luonnetta. (Katso lisää: Näkemäsi takaisin rengaspykissä .)

Miksi ottaa kertakorvauksen (ja menettää sen), kun hän löytää maksajan, joka haluaa poistaa riskin sinulle? Teemme enemmän välttääksemme kipua kuin etsimään nautintoa, ja että ominaisuus aktivoi vakuutusyhtiöt, jotka myyvät elinkorkoja. Mutta kun olet asettanut itsesi maksamaan elinkorvausmaksuja, oletko todella turvallinen? Tai onko Murphyn laki myös sovellettavissa täällä? (Lisätietoja: Onko Anuity jatkuvuus? )

Ei ilman (jonkin verran) riskiä

Annuitioiden on tarkoitus tarjota vastaanottajilleen (tai käyttää kauhistuttavaa laillista ilmaisua "annuitenit") rauhassa. Riippumatta siitä, kuinka kelvoton voit olla, on mahdotonta tuhota koko omaisuutesi, kun tiedät, että sekki saapuu seuraavan kuukauden alussa ja joka kuukausi sen jälkeen.

Jokaisella investoinnilla on kuitenkin epävarmuutta. Jopa kunnallisilla joukkovelkakirjoilla on riski, että liikkeeseenlaskeva kunta joutuu konkurssiin. Se ei tapahdu usein, mutta se voi. Valtiokonttorin inflaatiosuojattujen arvopapereiden arvo - toinen suosikki sijoittajien keskuudessa, jotka vihaavat epävarmuutta - riippuu Yhdysvaltain hallituksen epämääräisestä jatkumisesta. Washington, D.C, oli jo kotimaisen viranomaisensa kyseenalaistanut melko vakavasti 1860-luvulla, ja kuka sanoo, ettemme ole joutuneet toisen tällaisen rynnäkköksi? (Lisätietoja: Mikä on turvallisin sijoitus? )

Käytännöllisesti katsoen elinkorot ovat haavoittuvia vain siltä osin kuin niiden liikkeeseenlaskijat ovat. Useimmat eläkevakuutukset maksavat vakuutusyhtiöt tai vastaavat yhtiöt, ja useimmat vuositulot vaihtelevat. Muuttuvat eläkkeet ovat de facto sijoituskohteita, jotka yleensä sijoitetaan osakkeisiin, ja tässä suhteessa vastaavat sijoitusrahastoihin, koska niillä on samat riskit kuin sijoitusrahastoilla. Onko muuttuva annuiteetti, joka on samankaltainen kuin 401 (k) suunnitelma? Kyllä, lukuun ottamatta verokohtelua, mikä on valtava ero, joka tekee useista ihmisistä vaihtuvia eläkkeitä, jotka eivät ole alkutekijöitä. Lisäksi, jos elinkoronhaltija kuolee, hänen puolisonsa on jumissa suurella myyntivoiton verolaskulla. (Lisätietoja: Vakavaraisuustakuiden kustannukset .)

Sitä vastoin kiinteää elinkorkoa ei ole sijoitettu osakkeisiin.Tämä tarkoittaa, että kiinteät elinkorot eivät suoraan altistu markkinoiden heilahteluille, mutta on tärkeää huomata, että ne eivät ole täysin immuuneja taloudellisiin olosuhteisiin. Ne, joihin he ovat alttiita, ovat inflaatio. Esimerkiksi tarjolla on tulevia tuloveroita, jotka on myönnetty 55 vuotiaana, mutta jos se viivästyy viiden vuoden ajan, se takaa 6,6 prosentin vuotuisen voiton. Jos tämä tarjottiin vuonna 1980, kun inflaatio oli kaksinumeroinen, sijoittajat menettäisivät todellisia dollareita. Nyt se oli kauan sitten, mutta paljon voi tapahtua vuosien välillä ostaa eläkevakuutusyhtiöt ja todella tarvitsevat rahaa. (Lisätietoja: 1970-luvun suuri inflaatio .)

Toinen riski liittyy lykättyihin eläkkeisiin, joiden avulla sijoittaja voi laskea maksuja, mutta on järkevää vain, jos aiot lopettaa työskentelyn ennalta määrätty vuosi - ja todella tekevät niin. Paljon kuin 401 (k) suunnitelmilla on rangaistus varhaisen poistamisen vuoksi; valinta joillekin maksaa rangaistuksen, joka on aika ajoissa poistettava tai jos hän yrittää jäädä kiinni siihen saakka, kunnes varhaisen peruuttamisen vaihe kulkee. Annuiteilla on usein kaikki puutteet ja vain eräät standardin eläkejärjestelyn eduista. (Katso lisää: Deferred annuureiden määrittäminen .)

Ja lopuksi, jos vakuutusyhtiö, joka on antanut elinkoron, menee rintamaan. ei ole mitään takeita siitä, että saat rahaa. Jotkut valtion vakuutusmaksut takaavat sijoittajat tietylle määrälle, esimerkiksi 100 000 tai 500 000 dollaria; muut valtiot eivät tee mitään. ) Perusviiva

Henkivakuutukset - ja vähäisemmässä määrin aikavälillä tietyt eläkevakuutukset (jotka kestävät vain jonkin verran kiinteä kausi) - ovat sairaalloisia yli / alle vedonlyönti tehty liikkeeseenlaskija, kuinka kauan olet menossa elämään. Voittaa vakuutusmatemaattiset elämäpöydät, ja tulet ulos (vaikka kuolet joka tapauksessa). Jätä tämä alue aika ajoin, ja liikkeeseenlaskija voittaa sinut. Tärkeintä muistaa ei ole niin paljon, että elinkorot saattavat menettää rahaa - uudelleen, kaikki investoinnit voivat - mutta vaihtoehtosi ovat usein niin paljon parempia. IRAs ja 401 (k) s tarjoavat etuja, joita elinkorot eivät tyypillisesti voi vastata, mikäli riski on vain vähäpätöinen. (Lisätietoja lukemisesta:

Ovatko Annuities vain senioreille? )