Trenditakaajan ensisijainen tavoite on käydä kauppaa suuntauksen suuntaan. Suuntaviestien lukeminen pelkästään hinnasta voi olla vaikeaa, ja se on usein harhaanjohtavaa, koska hinta yleensä kääntyy molempiin suuntiin ja vaihtelee hahmojen välillä alhaisen tai korkean volatiliteetin välillä.

Suuntaviiva-ilmaisin (kutsutaan myös suunnattuna liikkumisindeksiä - DMI) on arvokas työkalu hintasuunnan ja voimakkuuden arvioimiseksi. Tämä indikaattori perustettiin vuonna 1978 J. Welles Wilder, joka myös luonut suosittu suhteellinen vahvuusindeksi. DMI kertoo, milloin pitkä tai lyhyt. Se on erityisen hyödyllinen trendin kaupankäynnin strategioille, koska se erottaa vahvat ja heikot trendit, jolloin elinkeinonharjoittajat voivat tulla vain vahvimmin suuntautuviin suuntauksiin. DMI toimii kaikissa aikakehyksissä ja sitä voidaan soveltaa mihin tahansa taustalla olevaan ajoneuvoon (varastot, sijoitusrahastoihin, pörssilistattuihin rahastoihin, futuureihin, hyödykkeisiin ja valuuttoihin). Täällä me kattavat DMI-indikaattorin yksityiskohtaisesti ja näytämme sinulle, mitä tietoja se voi paljastaa, jotta voit saada parempia voittoja. (Taustan lukemista varten katso Momentum ja suhteellinen voimaindeksi .)

DMI Ominaisuudet
DMI on vaihtelevan alueen vaihteluväli tietyn ajanjakson aikana (oletus 14). Positiivinen suuntakulman osoitin (+ DMI) mittaa kuinka voimakkaasti hinta liikkuu ylöspäin; negatiivinen suuntausliikkeen indikaattori (-DMI) mittaa kuinka voimakkaasti hinta laskee alaspäin. Nämä kaksi riviä heijastavat sonnien vastaavaa voimaa ja karhuja. Jokainen DMI edustaa erillinen rivi (kuva 1). Ensinnäkin katsokaa, kumpi kahdesta DMI-linjasta on ylhäällä. Jotkut lyhytaikaiset kauppiaat viittaavat tähän hallitsevaan DMI: hen. Hallitseva DMI on vahvempi ja todennäköisemmin ennustaa hinnan suunnan. Jotta ostajat ja myyjät voivat muuttaa määräävää asemaa, rivien on ylitettävä.

Crossover tapahtuu, kun DMI pohjassa ylittää hallitsevan DMI: n päälle. Risteytykset saattavat tuntua ilmeiseltä signaalilta, jotta ne menevät pitkiä / lyhyitä, mutta monet lyhytaikaiset toimijat odottavat muita indikaattoreita vahvistaakseen maahantulo- tai poistumissignaalit parantaakseen mahdollisuuksiaan tuottaa kannattavaa kauppaa. DMI-linjojen risteytykset ovat usein epäluotettavia, koska ne usein antavat väärät signaalit, kun volatiliteetti on alhainen ja myöhäiset signaalit, kun volatiliteetti on suuri. Ajattele risteytyksiä ensimmäisenä ilmoituksena potentiaalinen suunnanmuutoksesta. (Lue lisää Liukuva keskiarvot opetusohjelma.

Lähde: TDAmeritrade Strategy Desk Kuva 1: + DMI ja -DMI esitetään erillisinä riveinä. Useita vääriä ristikkäitä risteyksiä (piste 1) ja toinen risteytys pisteessä 2 johtavat nousuun + DMI: n hallitsevalla. Huomaa: DMI: n laskelmat ovat monimutkaisia ​​ja viitataan muualle. Myös DMI on yleensä piirretty samaan ikkunaan ADX-indikaattorilla, jota ei ole näytetty.

DMI: tä käytetään hinnan vahvistamiseen (ks. Kuva 2). + DMI siirtyy yleensä synkronoituna hinnan kanssa, mikä tarkoittaa, että + DMI nousee, kun hinta nousee ja se laskee, kun hinta laskee. On tärkeää huomata, että -DMI käyttäytyy päinvastaisella tavalla ja liikkuu vastasuuntaan hinnaksi. -DMI nousee, kun hinta laskee, ja se laskee, kun hinta nousee. Tämä vie hieman tottua. Muista vain, että hintojen voimakkuus ylös- tai alaspäin tallentuu aina vastaavan DMI-rivin huippuun.

Suuntaviestien lukeminen on helppoa. Kun + DMI on hallitseva ja nouseva, hinnan suunta on noussut. Kun -DMI on hallitseva ja nouseva, hinnan suunta on laskenut. Mutta hinnan vahvuutta on myös harkittava. DMI-lujuus vaihtelee alhaiselta 0: sta 100: een korkeuteen. Mitä korkeampi DMI-arvo on, sitä vahvemmat hinnat heiluttavat. DMI-arvot yli 25 keskiarvolla ovat suuntaa-antavia. DMI-arvot alle 25-prosenttimääräinen hinta ovat suuntaa-antavia.

Lähde: TDAmeritrade Strategy Desk Kuva 2: DMI on heikko pisteen 1 kohdalla ja hinta on epäselvä. + DMI kasvaa voimakkaasti yli 25 pisteessä 2 ja jatkuu. Huomaa, kuinka DMI liikkuu hinnalla kohdassa 3 ja -DMI liikkuu vastapäivään hintaan kohtaan 4.

DMI Momentum
DMI: n suuri ominaisuus on kyky nähdä samanaikaisesti osto ja myynti paine, jolloin hallitseva voima määritetään ennen kaupankäynnin aloittamista. Pyörivän voimakkuuden (sonnien) vahvuus heijastuu + DMI-piikkiin, ja heilahtelevan voimakkuuden (karhujen) vahvuus nähdään -DMI-piikkeissä. DMI-piikkien suhteellinen vahvuus kertoo hinnankorotuksen ja antaa ajankohtaiset signaalit kaupankäynnin päätöksiin. Kun ostajat ovat vahvempia kuin myyjät, + DMI-piikit ovat yli 25 ja -DMI-piikit ovat alle 25. Tämä näkyy voimakkaassa nousutrendissä. Mutta kun myyjät ovat vahvempia kuin ostajat, -DMI-piikit ovat yli 25 ja + DMI-piikit ovat alle 25. Tässä tapauksessa trendi on laskenut.

Hintakehitys trendiin riippuu vallitsevan DMI: n jatkuvasta voimasta. Vahva uptrend näyttää sarjan nousevia DMI-piikkejä, jotka pysyvät DMI: n yläpuolella pitkiä aikoja (kuva 3). Päinvastoin pätee voimakkaisiin laskutrendeihin. Kun molemmat DMI-linjat ovat alle 25 ja liikkuvat sivuttain, ei ole määräävää voimaa ja trendikartiot eivät ole tarkoituksenmukaisia. Parhaimmat suuntaukset alkavat kuitenkin pitkiä aikoja, jolloin DMI-linjat risteävät edestakaisin 25-tason alle. Pieni riski kauppa asetetaan sen jälkeen, kun DMI laajenee 25: n tason yläpuolella ja hinta tunkeutuu tukeen / kestävyyteen.

Lähde: TDAmeritrade Strategy Desk Kuva 3: + DMI ylittää pisteen 1 yli 25 ja pysyy DMI: n yläpuolella, kun nousu kehittyy. Huomaa, että -DMI: n poik- keama ei ole nousussa nousun aikana. Täällä ostajat ovat vahvoja (+ DMI> 25) ja myyjät ovat heikkoja (-DMI <25).

DMI Vahvistus
DMI-linjat kääntyvät tai muutetaan suuntaa, kun hintaa muutetaan. DMI-pivoteiden tärkeä käsite on, että niiden on korreloitava rakenteellisten pylväiden kanssa.Kun hinta tekee niveltä korkealle, + DMI tekee pivotin korkeaksi. Kun hinta tekee niveltaukon alhaiseksi, -DMI tekee pivotin korkeaksi (muista, että -DMI liikkuu vastapäivään hintaan).

DMI-pylväiden ja hintaryhmien välinen korrelaatio on tärkeä lukumäärän lukemisen kannalta. Monet lyhytaikaiset kauppiaat odottavat hintaa ja indikaattoria liikkumasta samaan suuntaan tai kertaa, jolloin ne eroavat toisistaan. Yksi keino vahvistaa omaisuuserän nousua on löytää skenaarioita, kun hinta tekee uuden pivotin korkeaksi ja + DMI tekee uuden korkean. Sitä vastoin uuden kääntyvän alhaisen yhdistelmän yhdistettynä uuteen korkeuteen -DMI: ssä vahvistetaan laskutrendi. Tämä on yleensä signaali kaupankäynnin suuntaan suuntaus tai trendin purkautuminen

Divergenssi, toisaalta, kun DMI ja hinta eri mieltä , tai eivät vahvista toisiaan. Esimerkki on, kun hinta tekee uuden korkean, mutta + DMI tekee alhaisemmaksi. Divergenssi on yleensä varoitus riskin hallitsemiseksi, koska se ilmaisee swing-voimakkuuden muutosta ja tavallisesti edeltää retracementia tai kääntämistä. (Lisätietoja aiheesta Divergences, Momentum And Rate Of Change .

Lähde: TDAmeritrade Strategy Desk Kuva 4: Tämä on esimerkki siitä, milloin hinta ja indikaattori sopivat 1), jossa hinta tekee uuden korkean ja + DMI: n uudesta korkeasta, mikä merkitsee pitkää merkintää. On myös esimerkki erosta (kohta 2), jossa hinta tekee uuden korkean ja + DMI: n alhaisempi; tulos on trend retracement 3 kohdassa.

DMI-supistukset ja laajennukset
DMI-linjat ovat hyvä viite hintavaihteluille. Hinta menee läpi toistuvat volatiliteettijaksot, joissa suuntaus tulee konsolidointijaksolle ja sitten konsolidointi tulee trendiin. Kun hinta tulee konsolidointiin, volatiliteetti vähenee. Paine (kysyntä) ja myyntipaine (hankinta) ovat suhteellisen samanlaisia, joten ostajat ja myyjät ovat yleensä sopineet omaisuuden arvosta. Kun hinta on supistunut kapealle alueelle, se kasvaa, koska ostajat ja myyjät eivät enää sovita hinnasta. Tarjonta ja kysyntä eivät enää ole tasapainossa ja konsolidointi muuttuu suuntaukseksi, kun alla olevat hintakatkot tukevat laskusuhdetta tai ylittävät vastarintaa uuteen suuntaan. Volatiliteetti kasvaa, kun hinta etsii uutta sovittua arvotasoa.

Volatiliteettijaksot voidaan tunnistaa vertaamalla vastakkaisiin suuntiin liikkuvat DMI-linjat, kun alueen laajeneminen tai supistuminen tapahtuu (kuvio 4). Monet lyhytaikaiset kauppiaat etsivät kausia, jolloin DMI-linjat siirtyvät toisistaan ​​ja volatiliteetti kasvaa. Mitä kauempana linjat eroavat, sitä voimakkaampi volatiliteetti. Supistukset tapahtuvat, kun viivat siirtyvät toisiaan kohti ja haihtuvuus vähenee. Säröjä edeltää vetäytymistä, vakiinnuttamista tai peruuttamista.

Lähde: TDAmeritrade Strategy Desk Kuva 5: Ensimmäinen laajennus kohdassa 1 on osa laskutrendiä. Seuraava kohtauksen supistuminen kohdassa 2 johtaa käänteeseen, joka alkaa uudesta laajentumisesta kohdassa 3. Seuraavassa kohdassa 4 tapahtuva supistuminen johtaa hintojen vakauttamiseen.

Bulls, Bears and Trend
DMI-huippuanalyysi sopii hyvin trendiperiaatteisiin. Ennen minkään indikaattorin käyttämistä, katso aina hinta. Hinta on nouseva, kun korkeammat pivot-korkeudet ja korkeammat pivot-alarajat ovat korkeammat. Kun korkeammat hintatasot ovat mukana korkeammissa + DMI: ssä, trendi on ehjä ja härät ovat vahvempia. Alhaisemmat kääntökorkeudet ja pienemmät nivelet merkitsevät laskusuhdetta. Kun -DMI-piikit tekevät korkeammat korot, karhut hallitsevat ja myyntiin kohdistuu paineita.

Jokaiseen suuntaukseen, katso DMI: tä vauhtia lähentymiseen / divergenssiin; tämä antaa elinkeinonharjoittajille luottamuksen pysyä trendin kanssa, kun hinta ja DMI sopivat ja hallitsevat riskiä, ​​kun he eivät ole samaa mieltä. Paras kaupankäyntipäätös tehdään objektiivisilla signaaleilla eikä tunteilla.

Anna hintojen ja DMI: n kertoa, aikooko mennä kauas tai mennä lyhyeksi tai vain jäädä sivuun. Voit käyttää DMI: ää mittaamaan hintaliikkeen vahvuutta ja tarkastelemaan korkean ja alhaisen volatiliteetin jaksoja. DMI sisältää runsaasti tietoa, joka voi tunnistaa oikean voiton strategian, olitpa sitten sika tai karhu.