Fidelity ja Vanguard ovat maailman suurimpia rahastoyhtiöitä, ja molemmat tarjoavat 401 (k) suunnitelmia osina palveluitaan. Koska 401 (k) -suunnitelmat toimivat samoilla verolakeilla ja -määräyksillä, vertailuun on kolme pääaluetta: yritykset, tarjotut varat ja palveluntarjoajat.

Yrityksen rakenne

Vanguard omistaa varojaan sijoittavien asiakkaiden; se on samanlainen kuin asiakasomistajainen luotto-osuuskunta. Koska ei ole olemassa ulkopuolisia omistajia, jotka haluavat tuottaa voittoa, palkkiot ovat riittävän korkeat, jotta ne pystyvät kantamaan varsinaiset toimintakustannukset ja pitävät yrityksen terveinä, mutta ei enempää. Fidelity-omistajarakenne on perinteisempää ulkoisten omistajien kanssa, erityisesti perheiden luottamusjoukoksi. Tämä perustavanlaatuinen ero selittää, miksi Vanguardin palkkiot alittavat markkinoiden keskiarvon huomattavasti marginaalisesti. Kuitenkin Fidelity ei ole missään nimessä korkealaatuinen yritys. Monet sen varoista ovat huomattavasti halvempia kuin markkinat keskimäärin, jopa voittamalla Vanguard muutamissa merkittävissä tapauksissa.

Fidelity on aiemmin kritisoinut alihankintasopimusten käytäntöä, koska se on periaatteessa sallinut kolmansien osapuolten merkitsemään rahastoihinsa "Fidelity" ja vähentämällä tulosta samalla, kun se ilmoittaa sijoitetun pääoman tuoton pienemmäksi. sijoittaja. Koska rahastojen ei tarvitse tehdä samoja tietoja, jotka ovat todellisia Fidelity-rahastoja, sijoittajat pidettäisiin pimeässä siitä, että heitä kuultiin, Los Angelesiin kuuluvan Integrated Asset Managementin toimitusjohtaja Ken Himmlerin mukaan.

Vuonna 2012 tuli voimaan uusi tiedonantosääntö, jonka mukaan 401 (k) maksujen pitäisi olla huomattavasti avoimempi. Jokainen 401 (k) -palvelun tarjoaja joutuu nyt ilmoittamaan jokaisesta maksamansa prosenttiosuutensa asiakkailleen lähettämässään vuotuisessa esitteessä.

Varojen vertailu

Helmikuusta 2016 alkaen Vanguard tarjoaa 124 rahastoa, kun taas Fidelityllä on 575. Fidelity käyttää myös rahastoverkkoa, jolla on pääsy yli 10 000 rahastoon sadoista eri palveluntarjoajista.

Vanguardin vahva vahvuus on erityisesti sen indeksirahastoista, jotka auttavat sijoittajien kärjessä. Palkkioero 0, 5% voi tuntua merkityksettömältä ensimmäisellä punastuksella, mutta monien vuosien tai ehkä jopa vuosikymmenten sekoitus tekee pesän mäen koon erosta varsin merkittävänä lopussa.

Tällä välin Fidelityllä on taipumus houkutella lahjakkaita rahastonhoitajia ja sillä on useita poikkeuksellisen menestyksekkäitä, aktiivisesti hallinnoituja varoja. Palkkiot voivat olla korkeammat, mutta ne voivat olla sen arvoisia myös kapeilla sektoreilla ja alueellisella asiantuntemuksella.

Kuka on parempaa tarjoutta, se johtuu siitä, millaista sijoittajaa olet. Aktiivinen elinkeinonharjoittaja, joka haluaa houkutella löytöjä ja aliarvostettuja aloja, arvostaa Fidelityn laajaa valintaa.Sitä vastoin passiivinen sijoittaja, joka vain valvoo vuositilinpäätöstä kerran vuodessa, voi paremmin palvella Vanguardin tarjoamaa pienempää mutta edullisempaa valikoimaa.

Ominaisuudet

Molemmat yritykset tarjoavat runsaasti opetusmateriaalia eläkesäästöistä, varojen allokoinnista, yhdistämistuloksista ja fundamenttien perustamisesta verkkosivuillaan. Vanguardilla on räätälöityjä resursseja tiettyihin tilanteisiin, kun taas Fidelityllä on puhtaampi käyttöliittymä, mikä helpottaa navigointia.

Jokainen tarjoaa henkilökohtaisia ​​puhelinneuvotteluja ja apua uusien tilien käynnistämiseen, ja jokainen tarjoaa helpon liikkumisvaihtoehdon aikaisemmilta työnantajilta tulevasta 401 (k) pääomasta. Fidelity ylläpitää useita sijoituskeskuksia useimmissa suurkaupunkialueilla ja käyttää ilmaisia ​​sijoitusseminaareja kaikesta taloudellisista perustoista eläkkeelle siirtyneisiin tulojen monipuolistamisstrategioihin. Vanguard tarjoaa henkilökohtaisia ​​neuvonantajia, jotka ylläpitävät asiakkaiden profiileja ja jotka voidaan tavoittaa puhelimitse tai sähköpostilla investointikonsultointeihin.

Totuus on, että molemmat yritykset tarjoavat erittäin suurta käyttäjäystävällisyyttä verkkosivuillaan ja niiden palveluissa. Asiakkaan avain on selvittää, mitkä ominaisuudet ovat sinulle tärkeimpiä, minkälaisia ​​varoja etsit ja mistä kustannukset ovat.