Korot vaikuttavat merkittävästi sekä talouteen että erityisesti osakemarkkinoille. Yhdysvaltain keskuspankki asettaa korkotason perustuen näkemyksiinsä siitä, mikä on talouteen parhaiten sopiva ja joka neljännes antaa suunnitelmista ilmoituksen.

Korot voivat myös vaikuttaa 401 (k) -suunnitelmaan monella eri tavalla, riippuen sijoituksen valinnoista, joita sinulla on. Tietäen, miten tämä kriittinen taloudellinen tekijä voi vaikuttaa eläkesäästämissuunnitelmasi suorittamiseen voi auttaa sinua vahvistamaan sijoitustoiminnan tuottoja ja välttämään mahdollisia tappioita, jotka voivat aiheutua koronmuutoksista. (Katso lisää: Kuinka vaihtovelkakirjamarkkinat reagoivat liittovaltion rahastojen muutoksiin? )

Cash-tekijä

Tietenkin yksi ilmeisimmistä keinoista, joilla korkojen muutos vaikuttaa 401 (k) -korkoihin, on korko, jonka ansaitset kaikista sijoitusvaihtoehdoista, taattu tai vaihtuvakorkoinen korko. Kun korot nousevat tai laskevat, niin rahamarkkinarahastojen korko näissä suunnitelmissa, sekä hinnat, joita tarjotaan kaikentyyppisissä takuutileissä.

Joukkovelkakirjalainojen ja muiden kiinteäkorkoisten instrumenttien muistamiseen liittyvä keskeinen sääntö on, että kun korot nousevat, joukkovelkakirjalainan hinnat laskevat ja päinvastoin. Tämä johtuu siitä, että joukkovelkakirjalainan ostaja jälkimarkkinoilla ei tule maksamaan täydellistä hintaa - tai joukkovelkakirjalainan nimellisarvoa, kun se on myönnetty - sellaiselle joukkovelkakirjalainalle, joka maksaa alhaisemman kurssin, kun uusia liikkeeseen laskettuja joukkovelkakirjalainoja maksaa korkeammat hinnat. Siksi ostajien on vaadittava alennusta nimellisarvosta ennen kuin he ostavat vanhemman joukkovelkakirjan, jotta tämä ero voidaan korvata. Joten jos omistat rahastoja, jotka sijoittavat suunnitelmaanne kuuluviin joukkovelkakirjalainoihin, korkotason nousu luultavasti nostaa rahastojen kurssikehitystä hieman, kun taas korot tai osingot, jotka ne maksavat, voivat nousta uusina omistuksina, jotka maksavat korkeampia hinnat lisätään niiden salkkuihin. (Lisätietoja: Kuinka tasapainottaa 401 (k) varat. )

Osakkeet ja osakerahastot

Korkoilla on erilainen vaikutus osakepääomaan ja osakemarkkinoihin. Kun Fed laskee hintoja, se tekee halvemmaksi lainata lainaa, mikä voi kannustaa yrityksiä ottamaan laajennuslainat ja näin kasvattamaan taloutta. Markkinat reagoivat myönteisesti tähän muutokseen ja nousevat yleensä milloin tahansa, kun Fed ilmoittaa alentavan hintojaan tai jättäessään ne ennalleen. (Ja markkinat yleensä nousevat, kun hinnat alennetaan.) Varastot yleensä jatkavat myös parempia tuloksia alhaisten hintojen aikana, vaikka korjauksia tai taantumia vastaan ​​ei olekaan takuuta tai suojausta. Kun hinnat ovat korkeat, varastot yleensä laskevat jonkin verran hyödyttömäksi, koska ne ovat houkuttelevampia vaihtoehtoja, jotka ovat saatavissa joukkovelkakirjalainojen ja CD-levyjen liikkeeseenlaskijoilta.

Korkojen ja inflaation välillä on läheinen suhde; nämä kaksi eivät kykene olennaisesti poikkeamaan toisistaan. Vaikka yksi voi nousta tai laskea hieman nopeammin kuin toinen, ne liikkuvat yleensä samanaikaisesti pitempään ajanjaksoon. Vaikka korkotason nousu voi nostaa rahasummasta saatuja tuottoja, ostokyky todennäköisesti heikkenee jossain vaiheessa, koska hinnat alkavat myös nousta. Ja jos valitset peruuttamattoman eläkevakuutuksen 401 (k) -suunnitelmasta, kuukausimaksujen ostovoima heikkenee myös inflaation nousuna.

Mitä voit tehdä

401 (k) -suunnitelmassa on useita asioita, joita voit suojata korkojen muutoksilta. Jos näyttää siltä, ​​että hinnat nousevat, lyhytaikainen joukkovelkakirjalaina voi olla hyvä idea, koska se ei investoida pitkäaikaisiin velvoitteisiin, jotka laskevat sen vuoksi hintoja. Voit myös harkita siirtää joitakin arvostetuista oman pääoman positioista lyhyen aikavälin joukkovelkakirjalainoiksi tai rahaksi jonkin aikaa, koska markkinat vetäytyvät usein takaisin, kun hinnat alkavat nousta. (Lisätietoja lukemisesta on seuraavassa: Eläkesäästäminen: 401 (k) vs. varastot. )

Jos ne alkavat kaatua, pääomasijoitusten vahvistaminen saattaa olla järkevää. Saattaa myös olla hyvä hetki tarkastella nykyisten kurssien lukitsemista eräille pidemmän aikavälin kiinteän tuoton tarjouksille. Jos etsit elinikäisen elinkorotuksen maksamista suunnitelmallasi, useimmat rahoitussuunnittelijat kannustaisivat sinua valitsemaan vaihtoehdon, jolla on sisäänrakennettu elinkustannuslaskuri.

Bottom Line

Korot vaikuttavat koko talouden osa-alueeseen, mukaan lukien eläkesäätiösi. Näiden muutosten ei kuitenkaan tarvitse merkitä tappioita sinulle, jos ymmärrät, miten he työskentelevät ja mitä voit tehdä, jotta voitte sijoittaa itsensä hyötyäkseen niistä. Lisätietoja koroista on Federal Reserve -verkkosivustolla osoitteessa www. federalreserve. gov tai ota yhteyttä talousneuvojanne. (Katso lisää: 401 (k) Rollover: verotukselliset seuraukset )