Oakmark Equity & Income I -rahasto ("OAKBX") perustettiin marraskuussa 1995 ja on 16 dollaria. 2 miljardia hallinnoitavaa varallisuutta (AUM) 30.6.2016 alkaen. Tämä rahasto on Oakmark Fundsin lippulaivainen sijoitussalkku, joka sijoittaa USA: n sekoittimeen. osakkeet ja kiinteätuottoiset arvopaperit maltilliseen kohdentamiseen. Rahasto keskittyy ensisijaisesti suurten ja keskisuurten USA: n kattamaan. varastot ja sijoitusluokan velkakirjat. Rahaston salkun osuus voi olla jopa 75%. Rahastoa hallinnoi ja neuvoo Oakmark Funds, joka aloitti toimintansa vuonna 1991, joka keskittyy voimakkaasti tutkimukseen ja asiakaspalveluun. Oakmark Funds tarjoaa sijoittajille lukuisia sijoitusrahastoja, jotka pääasiassa ovat erikoistuneet sijoittamaan kotimaisiin ja ulkomaisiin varastoihin.

Sijoitusfilosofia

Rahasto ostaa ensisijaisesti arvopapereita, jotka ovat kaupankäynnin kohteena merkittävänä alennuksena sen rahayksikön arvion mukaan arvioimalleen olennaiselle arvolle käyttäen erilaisia ​​arvostusmenetelmiä ja käyttää tyypillisesti laadullista perusanalyysiä valita tilansa. Se kiinnittää erityistä huomiota yritysten johtoryhmien laatuun ja niiden kykyyn toimia tehokkaasti. Rahasto korostaa myös ilmaista kassavirran kasvua ja mitä yritykset tekevät ylimääräisen rahansa ansiosta arvoa osakkeenomistajilleen.

Rahasto pyrkii investoimaan Oakmark Fundsin listayhtiöihin, jotka ovat käyneet läpi tarkan kvantitatiivisen ja laadullisen katsauksen. Luettelo sisältää tyypillisesti 120-180 arvopaperia. Osakkeiden allokointi voi vaihdella 40-75% riippuen rahaston johdon yksilöimistä mahdollisuuksista. Historiallisesti rahasto myönsi suurimman osan sen joukkovelkakirjalainoista Yhdysvaltoihin. valtion joukkovelkakirjalainoihin ja sijoitusluokkaisiin yrityslainoihin, joilla on erittäin vähän painoa korkean tuoton joukkovelkakirjalainoille.

Rahastosta oli 30.6.2016 53. 2% kotimaisista osakkeista, 12. 6% yrityslainoista, 9. 7% hallituksessa ja viraston velat, 8,6% ulkomaisista osakkeista ja 15,8% rahavaroista. Rahastossa oli 49 varastossa olevaa osaketta ja 137 korkosidonnaista positiota. Rahasto myönsi 16,3 prosenttia nettovarallisuudestaan ​​rahoituspalvelujen varastoihin, 10,8 prosenttia kuluttajien harkinnanvaraisiin varastoihin ja 10,3 prosenttia teollisiin varastoihin. Se jakoi 65 prosenttia osakeomistuksistaan ​​suurten korkojen osakkeisiin ja 295 kpl keskikurssiin. MEILLE. julkisen velan osuus on 8,9% rahaston nettovarallisuudesta, kun taas kuluttajien harkinnanvaraisten ja rahoituspalveluyritysten liikkeeseen laskemat yrityslainat vastaavat 5,4% rahaston salkusta. Rahaston kolme parasta osaketta 16.6. Alkaen ovat ohjelmistoliigan Oracle (NYSE: ORCL

ORCLOracle Corp50.40 + 0. 44%

Luotu Highstockilla 4. 2. 6

), automaker General Motors (NYSE: GM GMGeneral Motors Co42, 14-0 47% Luotu Highstockilla 4. 2. 6 < ) ja rahan keskuspankki, Bank of America (NYSE: BAC BACBank of America Corp. 75. 25% Created with Highstock 4. 2. 6 ). Rahastonhoito Clyde McGregor on ollut rahaston salkunhoitajana vuodesta 1995, ja hänellä on yli 30 vuoden sijoitus- ja varainhoitokokemus. McGregor oli ensimmäinen Lipper-palkinnon saaja Fund Excellenceille. Hänellä on jonkin verran varallisuuttaan sijoitettu rahastoon, mikä lisää kannustimia tuottaa vahvoja riskiin sopeutettuja tuottoja. Häntä auttavat kaksi pääomasijoittajaa, Colin Hudson ja Matt Logan sekä kiinteäpalkkiojohtaja Edward Wojciechowski. Kolmella yhteisomistajalla on yli 14 vuotta investointialan kokemus. Investointitulos Rahaston 30.6.2016 mukaan rahaston tuotti vuotuisen (YTD) tuoton 0,35%. Rahasto on 1. marraskuuta 1995 alkaneelta lähtökohdaltaan osoittanut keskimäärin 10-16 prosentin vuotuisen tuoton. Kolmen vuoden ajan rahaston vuotuinen tuotto oli keskimäärin 5,39%, keskihajonta oli 8,50% ja Sharpe-luku oli 0,65. Viiden vuoden ajanjaksolla sen keskimääräinen vuosikorko 5,2%: n palautuksesta, 9,30 prosentin keskihajonnasta ja Sharpen suhdeluvuudesta 0,99. 10 vuoden jaksolla rahasto osoitti keskimäärin 6,12 prosentin vuotuisen tuoton, keskihajonta 9 82% ja Sharpe-suhde oli 0. 54.

Morningstar myönsi rahaston neljän tähden yleisen luokituksen ja hopea-analyytikkoluokittelun kohtuullisen jakautumaluokan mukaan 861 samankaltaisesta rahastosta. Rahasto sai neljän tähden luokituksen kolmivuotiselle tuloksellisuudelleen, kolmen tähden viiden vuoden toimivuudelle ja neljän tähden luokitukselle kymmenen vuoden ajan.

Sijoitusehdot

Oakmark Equity & Income I -rahaston nettokustannussuhde on 0. 75%, joka on alle keskimääräisen kulusuhteen 0, 90% keskitason kohderyhmin varoista. Rahasto ei peritä kuormitusmaksuja ja vaatii sijoittajia tekemään alkuerän vähintään 1 000 dollaria.