Riskienhallinta on tärkeä, mutta usein huomiotta jäänyt, aktiivisen kaupankäynnin edellytys. Loppujen lopuksi elinkeinonharjoittaja, joka on tuottanut merkittäviä voittoja elinaikanaan, voi menettää kaiken vain yhdellä tai kahdella huonolla kaupalla, jos asianmukaista riskienhallintaa ei käytetä. Tässä artikkelissa käsitellään joitain yksinkertaisia ​​strategioita, joita voidaan käyttää kaupankäynnin voittojen suojaamiseen.

Suunnittelu kauppoistasi

Kiinan armeijan päällikkö Sun Tzu tunnetusti sanoi: "Jokainen taistelu voitetaan ennen kuin se taistellaan." Ilmaus tarkoittaa, että suunnittelu ja strategia - ei taistelut - voittavat sotia. Vastaavasti onnistuneet kauppiaat mainitsevat usein lauseita: "Suunnittele kauppa ja kauppa suunnitelmaan". Aivan kuten sodassa, tulevaisuuden suunnittelu voi usein tarkoittaa menestyksen ja epäonnistumisen välistä eroa.

Stop-loss (S / L) ja take-profit (T / P) -pisteet edustavat kahta keskeistä tapaa, jolla kauppiaat voivat suunnitella etukäteen kaupankäynnin aikana. Onnistuneet kauppiaat tietävät, minkä hinnan he ovat halukkaita maksamaan ja mihin hintaan he ovat halukkaita myymään, ja he mittaavat tuloksena syntyneitä tuottoja sen mukaan, mikä on osakekannan todennäköisyys saavuttaa tavoitteensa. Jos mukautettu tuotto on riittävän korkea, ne suorittavat kaupan.

Sitä vastoin epäonnistuneet kauppiaat tulevat usein kauppaan ilman, että heillä olisi mitään käsitystä siitä, mihin pisteisiin he myyvät voitolla tai tappiolla. Kuten uhkapelien on onnekas tai epäonninen sarja, tunteet alkavat ottaa haltuunsa ja sanella niiden kaupat. Häviöt aiheuttavat usein ihmisiä pitämään kiinni ja toivottavasti antamaan rahansa takaisin, kun taas voitot usein vetävät kauppiaita varovasti pitämään yhä enemmän voittoja.

Stop-loss- ja kannattavuuspisteet

Stop-loss point on hinta, jolla elinkeinonharjoittaja myy varastoa ja tappaa kaupan. Usein tämä tapahtuu, kun kauppa ei pudota tapaa, jolla elinkeinonharjoittaja toivoo. Pisteiden tarkoituksena on estää "se palaa" mentaliteetti ja rajoittaa menetyksiä ennen niiden kasvamista. Esimerkiksi jos varastomäärä alittaa avaintuetason, kauppiaat myyvät usein mahdollisimman pian.

Pöydän toisella puolella voittoa tavoitteleva pistemäärä on hinta, jolla elinkeinonharjoittaja myy varastoa ja hyötyy kaupasta. Usein tämä on, kun ylimääräinen ylösala on rajoitettu ottaen huomioon riskit. Esimerkiksi jos varasto lähestyy avainresistanssitasoa suuren liikkumisen jälkeen, kauppiaat voivat haluta myydä ennen konsolidointijaksoa.

Kuinka tehokkaasti asettaa Stop-Loss Points

Stop-loss- ja take-point-pisteiden asettaminen tehdään usein teknisellä analyysillä, mutta perusanalyysi voi myös olla avainasemassa ajoituksessa. Esimerkiksi jos elinkeinonharjoittaja hallitsee varastossa ennen tuottoa jännittävänä rakennelmana, hän saattaa haluta myydä ennen kuin uutiset osuvat markkinoihin, jos odotukset ovat nousseet liian korkeaksi riippumatta siitä, onko voittoa tavoitteleva hinta osunut.

Keskiarvot siirtävät suosituin tapa asettaa nämä kohdat, koska ne ovat helposti laskettavissa ja markkinoiden laajassa seurannassa.Keskeisiä liukuva keskiarvoja ovat viiden, yhdeksän, 20, 50, 100 ja 200 päivän keskiarvot. Nämä asetetaan parhaiten soveltamalla niitä varastokaavioon ja selvittämällä, onko osakekurssi aiemmin ollut aiemmin joko tuki- tai vastustustasoa.

Toinen hyvä tapa sijoittaa stop-loss tai take-profit tasot on tukea tai vastarintaa suuntauslinjat. Nämä voidaan tehdä yhdistämällä aikaisemmat korotukset tai alamäet, jotka ilmenivät merkittävässä keskimääräisessä tilavuudessa. Aivan kuten liukuva keskiarvo, avain määrittelee tasot, joilla hinta reagoi trendilinkeihin ja tietenkin suurella volyymilla.

Näitä kohtia asetettaessa on tässä muutamia keskeisiä näkökohtia:

• Käytä pitempiaikaisia ​​liikkuvia keskiarvoja haihtuvien kantojen osalta, jotta pienennät mahdollisuutta, että merkityksettömän hintakehitys käynnistää stop-loss-tilauksen.
• Säädä liikkuvia keskiarvoja tavoitellun hintaluokan mukaan. esimerkiksi pitempien kohteiden pitäisi käyttää suurempia liikkuvia keskiarvoja vähentääkseen syntyneiden signaalien määrää.
• Häviöiden pysähtyminen ei saisi olla lähemmäksi kuin 1. 5-kertainen nykyinen korkea-matala alue (haihtuvuus), koska on liian todennäköistä, että se toteutetaan ilman syytä.
• Säädä pysähdystapahtuma markkinoiden volatiliteetin mukaan; jos osakekurssi ei liiku liikaa, stop-loss-pisteitä voidaan kiristää.
• Käytä tunnettuja perustavanlaatuisia tapahtumia, kuten ansiotulopalveluja, tärkeimpinä ajanjaksoina, jotka ovat kaupankäynnissä tai niiden ulkopuolella, koska volatiliteetti ja epävarmuus voivat nousta.

Odotetun palautuksen laskeminen

Lopettamisen ja kannattavuuden määrittäminen on myös tarpeen odotetun tuoton laskemiseksi. Tämän laskennan merkitystä ei voida liioitella, koska se pakottaa kauppiaita miettimään kauppansa ja järkeistämään niitä. Samoin se antaa heille systemaattisen tavan verrata eri kauppoja ja valita vain kannattavimmat.

Tämä voidaan laskea seuraavalla kaavalla:

[(Vahvistus todennäköisyys) x (Take Profit% Gain)] + [Vahvistus todennäköisyys x (Stop Loss% Loss)]

tämä laskelma on odotettu tuotto aktiiviselle elinkeinonharjoittajalle, joka sitten mittaa sen muita mahdollisuuksia selvittää, mitkä varastot kaupataan. Voiton tai tappion todennäköisyys voidaan laskea käyttämällä historiallisia eroja ja murtumia tuki- tai vastustasoilta; tai kokeneille kauppiaille tekemällä koulutettu arvaus.

Bottom Line

Kauppiaiden tulisi aina tietää, milloin he aikovat tulla kauppaan tai poistua kaupasta ennen kuin he suorittavat. Käyttämällä stop-tappioita tehokkaasti elinkeinonharjoittaja voi minimoida ei ainoastaan ​​menetyksiä, vaan myös kuinka monta kertaa kauppa poistetaan tarpeettomasti. Tee taistelusuunnitelma ajoissa, jotta tiedät jo, että olet voittanut sodan.