Muuttuvat eläkkeet ovat aina olleet mielenkiintoinen hybridi: yksi osa vakuutustuotetta, yksi osa sijoitusväline. Kun olet rahoitanut tilisi, saat elämää koskevia maksuja, samoin kuin kiinteä elinkorko. Mutta sen sijaan, että erota itsestäsi vaatimattomalle tuottoprosentille, voit valita joukon rahastojen kaltaisia ​​alilomakkeita, jotka tarjoavat mahdollisuuden vahvistaa tasapainoa. (Perusteellisempi taustatekijä, katso Koko historian saaminen muuttuviin vuokrasopimuksiin ).

Mutta sinulla on hinta, jonka voit maksaa ruuhkoutumisesta joukkovelkakirja- ja joukkovelkakirjamarkkinoille: mahdollisuus, että tilisi voi todella menettää arvonsa ajan mittaan. Useat liikkeeseenlaskijat ovat yrittäneet kumota nämä huolenaiheet tarjoamalla taatun edun mukaisia ​​ratsastajia. He maksaa sinulle enemmän, mutta ainakin sinulla on varmuus siitä, että myöhemmät maksut eivät jähmettynyt talouden laskusuhdanteen takia.

taattu elinikäinen peruuttamisetu

Yksi vaihtoehdoista elinkoron ostajille on taattu elinikäinen poistohyöty (GLWB). Kuten nimesi kertoo, ratsastajan avulla voit vetää vähimmäisvuosimaksun tilistäsi koko elämäsi ajan; todellinen summa riippuu siitä, kun aloitat varojen vetämisen. 60-vuotiaat saattavat ottaa 4 prosenttia perusmääristä vuosittain, kun taas joku, joka odottaa 80-vuotiaita, voi saada kotiinsa 6% tai 7%.

Näiden ratsastajien ainutlaatuinen ominaisuus on se, että ne erottavat sijoituksesi - eli tilisi tasapainon - arvon ja sinun "etuuspohjanne". "Vaikka tilisi arvo voi teoreettisesti laskea markkinaolosuhteiden vuoksi, perusmäärä, jolta lasketaan vähimmäissummat, on edelleen taattu.

Jotkin GLWB: n säännökset antavat mahdollisuuden vetää nostot tilille korkeimpaan arvoon tähän mennessä, vaikka se onkin laskenut sen jälkeen. Sanotaan, että tilisi arvo oli 100 000 dollaria, kun otit ratsastajan, mutta kaksi vuotta myöhemmin se nousi 120 000 dollariin pörssierojen vuoksi. Nyt se on vain 90 000 dollaria. Jos sinulla on 4 prosentin peruutus vuosittain, voit silti ottaa pois 4 800 dollaria. Sillä liikkeeseenlaskija laskee etuusperustan tilisi huippuarvon (120 000 x 0 04), ei sen nykyinen arvo.

Kuva 1. Muuttuvilla elinkorkoilla, joilla on taattu elinikäinen peruuttamistuki, voit joskus lukita tilisi korkeimman arvon, vaikka sen pitäisi laskea myöhemmin. Summa, jota voit vetää rangaistuksettomaksi, perustuu tähän huippuarvoon.

Lähde: Vanguard-konserni

Taattu vähimmäistuottohyöty

Toinen yleinen ratsastaja on taattu vähimmäistulotuki (GMIB), joka osoittaa elinikäisen maksun "lattia", kun annat sopimuksen on, muunna investointisi maksutavaksi).Tyypillinen GMIB hyvittää tilisi asetetulla korolla - ehkä 4% tai 5% - vaikka tilisi kohde-osuudet menettäisivät arvonsa. Näin ollen etusijaasi voi nousta, vaikka tilin saldo laskee.

Tyypillisesti GMIB: t edellyttävät pitopaikan 7-10 vuotta. Jotkin suunnitelmat antavat kuitenkin mahdollisuuden vetää nostot tililtäsi tällä välin. Varo, että tekemällä näin vähennät elinikäisiä maksuja, kun annuitation vaihe alkaa.

Esimerkiksi MetLife: n suosittu GMIB Plus ratsastaja myöntää etuuspohjaasi (yhdistelmäperusteisesti) 4, 5% vuosittain. Voit saada jopa 4,5 prosentin vuotuisen peruutuksen, jolloin luopuaksesi luottoa. Tai jos otat 2%: n peruutuksen, vakuutuksenantaja arvostaa sinua 2,5%: n erosta (4,5% - 2% = 2,5%). Siksi mitä kauemmin pidätte nostotusten ottamisesta, sitä suuremmat tulot maksat lopulta.

Kuva 2. Vakuutetun vähimmäistuloturvan ansiolentäjä voi yleensä tehdä nostot 7-10 vuoden odotusaikana. Tämä kuitenkin estää "etuuspohjanne" kasvun.

Lähde: MetLife

Kuten GLWB: ssäkin, sinulla voi olla mahdollisuus "korottaa" etuusperustasi, jos investoinnit toimivat hyvin. Joten jos 100 000 dollarin sijoituksesi kasvaa jopa 130 000 dollaria, jotkut ratsastajat voivat lukita korkeamman arvon.

Tämän ominaisuuden käyttäminen voi kuitenkin johtaa kompromissiin. Joissakin tapauksissa etuustesi korottaminen käynnistyy uudelleen odotusaikana, ennen kuin voit aloittaa kiinteiden maksujen vastaanottamisen. Siksi matkan alas tämä polku ei ole oikea kaikille.

Hyvä asia?

Vaikka taatut hyötyajureista tarjoavat mukavan turvaverkon, ne ovat edullisia. Yleensä maksu on välillä 0. 5% ja 1. 25% vuosittain palveluntarjoajan mukaan.

Ongelmana on, että tämä hinta lisätään jo jyrkästi hintaluokkaan, joka korvaa useimmat muuttuvat eläkkeet. Vuosikustannukset ovat usein yli 2%. Heitä valinnainen ratsastaja, ja maksut voivat helposti ylittää 3%. Se on valtava purema eläkkeesi pesän muna.

Emme ole vielä edes keskustelleet luovutusmaksuista. Jos nostat rahaa etukäteen, jotkut sopimukset rangaista sinut jopa 7%: n tai 8%: n päämiehenä (prosenttiosuus vähitellen vähenee ensimmäisten vuosien aikana).

Onneksi edulliset toimittajat, kuten Vanguard, ovat tehneet asioista hieman maukasta. Yritys perii keskimäärin 1,76 prosenttia muuttuvasta elinkorosta, jolla on taattu peruuttamisetu, jonka Transamerica Premier Henkivakuutusosakeyhtiö on allekirjoittanut. Hyvä, se on melko virtaviivaistettu tuote: Asiakkaat voivat valita kolmen salkun joukosta, joista jokaisella on omat varastot ja joukkovelkakirjat. Mutta noin puolet kustannuksista joissakin muissa vakuutuksenantajissa - puhumattakaan kyvystä lukita tilisi korkeimmalla arvolla - voi vaikuttaa melko vaikuttavalta vaihtoehdolta.

Katso tarkempia tietoja kohdasta Muuttujien elinkelpoiset eläkkeet: kannattaa palkkioita?

Bottom Line

Jopa suhteellisen halpa tuote kuten Vanguard's ei ole oikea kaikille.Jos sinun ei tarvitse huolehtia siitä, että säästämiisi ylität, sijoitat rahat suoriksi sijoituksiksi, kuten ei-rahastoihin, on edelleen paljon edullisempi reitti. Ja yleensä ei ole hyvä idea antaa elinkorotuksia IRA- tai 401 (k) -suunnitelmaksi, joka jo tarjoaa veroveloa vaativan kasvun.

Mutta jos olet moninkertaistanut panoksesi näihin muihin verotuksellisiin suunnitelmiin ja ajatellut, että karhu-markkinat pitävät sinut yöllä, vaihteleva ansiotulot, joilla on tuloturva, saattavat olla vain harkittavissa. Varsinkin jos löydät pienen maksun lajikkeen haluamallesi.