a:

Moraalinen riski on yleistä rahoituspalvelualalla teollisuuden luonteen, kiusauksen ja ahneuden sekä kannustimien ansiosta. Moraalinen vaara on lähinnä vastuutonta riskinottoa. Yksilö ottaa enemmän riskejä, vaikka tietää mahdolliset seuraukset, koska hän tietää, ettei hän ole vastuussa näiden seurausten kestosta. Rahoitustoimien osalta moraalinen vaara syntyy, kun yksittäinen henkilö tai osapuoli ryhtyy toimenpiteisiin, jotka vahingoittavat toista henkilöä tai osapuolta taloudellisessa transaktiossa. Moraalisen vaaratekijän syy on epäsymmetrinen informaatio, jossa yhdellä henkilöllä on enemmän tietoa kuin toinen, mikä saattaa toisen henkilön heikentämään päätöksentekoa. Lisätietoisella osapuolella on taipumus tai kannustin toimia sopimattomalla tavalla saadakseen taloudellista palkkion.

Rahoituspalvelualan ensisijainen tehtävä on rahanhallinta. Kaupalliset pankit muodostavat tämän alan perustan. Tällaiset yritykset antavat luottokortteja, vartioivat talletuksia ja lainata rahaa. Viime kädessä pankkiala ei ole luonnostaan ​​moraalinen. Teollisuuden painopiste on tehdä rahaa, ei tehdä moraalisesti oikein. On todennäköisempää, että alan työntekijät ryhtyvät toimiin, jotka tuottavat rahaa ottamatta huomioon moraalisia näkökohtia. Esimerkiksi pankin työntekijöillä on kannustin allekirjoittamaan mahdollisimman monta henkilöä luottokorteille, koska he saavat bonuksen kullekin myönnetylle luottokortille. Työntekijä tietää, että pankki ja asiakas, jolle kortti on myönnetty, kärsivät myöhemmän maksukyvyttömyyden seurauksista luottokortilla eikä työntekijälle.

Osa ongelmasta on kiusauksen tason vakavuus yrityksessä, joka käsittelee suuria määriä rahaa. Jopa hyvin pieni määrä sisäpiiritietoa voi sijoittaa sijoituspalvelupankkiin, joka työskentelee pienen omaisuuden hyväksi hyödyntämällä kyseisiä tietoja. On melkein kohtuutonta odottaa, että joku ei käytä hyväkseen tällaista mahdollisuutta saada taloudellista surullisuutta. Yksilöt toimivat todennäköisemmin ilman moraalia, kun on suhteellisen epätodennäköistä, että he kärsivät heidän seurauksistaan.

Työntekijöiden korvaussuunnitelmia, joiden tarkoituksena on edistää moraalisesti sopivaa käyttäytymistä, voi tarjota ratkaisun rahoituspalvelualan moraalisen vaaran ongelmaan. Pörssivälittäjien korvauspakettien rakenne on tyypillisesti sellainen, että he haluavat kannustaa asiakkaitaan ostamaan suuria määriä varoja sijoituksista riippumatta.Niille ei ole käytännössä kannustinta vaatia varovaisuutta tai huolellista analyysiä asiakkailleen. Tätä tilannetta voidaan helposti muuttaa muuttamalla korvauspaketteja siten, että välittäjä saa suuremman palkkion asiakkaidensa taloudellisen menestyksen perusteella kuin tuottamiensa liiketoimien määrästä.

Rahoituspalvelualan riskialttiuden moraalisen riskin pienentämiseksi on tärkeää ymmärtää, miten moraalinen riski on teollisuudessa. Tämän perusteen takia rahoituspalveluyritykset voivat aloittaa toimintalinjoja, joilla pyritään vastaamaan luontaiseen moraaliseen vaaraan.