Sijoittajille yksinkertainen selvitys yrityksen rahavirroista, myynnistä, velankuoroista ja muista elintärkeistä tilastoista ei ehkä riitä yrityksen näkymien ja tulevaisuuden ymmärtämiseen. Useilla ulkopuolisilla vaikutteilla on suuri vaikutus portfoliosi tuottoihin - vaikka asiat menisivätkin sujuvasti varastossasi. Eri taloudelliset indikaattorit ja voimat voisivat vaikuttaa ja vaikuttavat siihen, kuinka hyvin oma salkkusi toimii.

Vaikka taloustieteiden tutkinto ei ole välttämätöntä, ymmärrys siitä, miten nämä erilaiset taloudelliset mittaukset vaikuttavat sijoitustuottoihin, on tärkeä oppitunti sijoittajille. Näiden peruskäsitteiden tuntemus voi merkitä suuria voittoja tai raskaita salkunmenetyksiä.

Bruttokansantuote (BKT)
Yleisesti yleisen taloudellisen terveystasapainon kansakunnalle, bruttokansantuotteelle tai bruttokansantuotteelle voi olla valtava vaikutus sijoitustoiminnan tuottoihin. Pohjimmiltaan BKT on kokonaisten palvelujen määrä ja tavarat, jotka on tuotettu tietyn maan rajoilla. Tämä sisältää kaiken yksityisen ja julkisen kulutuksen, valtion menojen, investointien ja viennin määrän pienemmäksi määrätyn alueen tuonnissa.

Kuten olette odottaa, tämän kansantalouden terveydentilan mittaamisella on valtava vaikutus osakemarkkinoiden tuottoihin. Kaikki merkittävät muutokset bruttokansantuotteessa - ylös tai alas - yleensä vaikuttavat merkittävästi pörssin suuntaan. Esimerkiksi kun talous on terve ja kasvava, yritysten odotetaan parantavan tuloja ja kasvua. On selvää, että tällaiset korkeammat voitot pitävät sijoittajia kaikista raidoista ja työntävät ne osakkeiksi. Samaan aikaan alhaisemmilla BKT-mittauksilla voi olla päinvastainen vaikutus osakekursseihin, kun yritykset alkavat kärsiä.

Eräs esimerkki tästä oli viime laman aikana. Kun USA: n bruttokansantuote supistui ja supistui, laaja osakemarkkinaindeksejä - kuten SPDR 500 S & P - laskivat vuosikymmenien alhaisiksi.

Työttömyysaste / Työraportti
Eräs erittäin vahva indikaattori, joka vaikuttaa osakemarkkinoihin, on työttömyysaste. BKT: n tavoin työllisyysaste kuvaa talouden kehitystä ja vahvuutta. Työraportti raportoidaan kuukausittain U.S. Bureau of Labor Statisticsin kautta, ja se vastaa noin 80% kaikista Yhdysvaltojen bruttokansantuotetta tuottavista työntekijöistä. Tilastoja käytetään auttamaan valtion poliittisia päättäjiä ja taloustieteilijöitä määrittämään talouden nykytilaa ja ennakoimaan tulevaa taloudellista toimintaa.

Sijoittajat seuraavat tätä numeroa tiiviisti. Työraportti ja työttömyysluvut ovat kriittisiä toimenpiteitä talouden yleiselle terveydelle. Lähtökohtana on, että useammat työpaikat saavat enemmän taloudellista tuottoa, vähittäismyyntiä, säästöjä ja yritysten voittoja.Sellaiset varastot yleensä nousevat tai laskevat hyvien tai huonojen työllisyysraporttien avulla, sillä sijoittajat sulkevat mahdolliset muutokset näillä alueilla.

Kuluttajahinta / tuottajahintaindeksit
Inflaation kylmä käsi voisi myös olla todellinen kanta tuoton tuotosta. Sekä kuluttajahintaindeksi (CPI) että tuottajahintaindeksi (PPI) mittaavat tavaroiden korikorjauksia. Kuluttajahintaindeksissä korostetaan kulutustavaroiden ja -palveluiden keskimääräistä muutosta yli 200 eri luokassa. Tiedot sisältävät ihmisille päivittäin käytettäviä koteja, energiaa, elintarvikkeita ja lääkinnällisiä tuotteita, kun taas tuottajahintaindeksi (PPI) seuraa keskimäärin yli 10 000 hyödykettä, joita yritykset käyttävät muuttaakseen valmiiksi tuotteiksi.

Sijoittajille korkean kuluttaja- ja tuottaja-inflaation jaksot voivat merkitä yritysten voittojen kuoleman. Perushyödykkeiden korkeammat kuluttajahinnat voivat tarkoittaa, että jäljellä olevalle rahalle ei tule ostaa harkinnanvaraisia ​​tuotteita, kuten Starbucks-salaattia. Samanaikaisesti korkeammat PPI-numerot voivat estää yritystä laajentamasta tai palkkaamasta enemmän työntekijöitä, sillä tavaroiden tuottamisen kustannukset kasvavat. Osakemarkkinat voivat nousta tai laskea näiden signaalien perusteella.

Vähittäiskauppa
Vähittäismyynnin osuus on jopa 70 prosenttia Yhdysvaltojen BKT: stä. Kuluttajien luottamuksen kuukausittainen mittari ja todelliset vähittäismyynnin tiedot ovat äärimmäisen tärkeitä. Jokainen vähittäiskaupan menojen pudotusjakso - etenkin kausiluonteisesti, kuten joulu - voi heikentää taloutta laskemalla verotulot hallitukselle ja pakottamalla yritykset pienentämään pääomalaskelmia vähenevien voittojen vuoksi.

Lisäksi vähittäismyyntiselvitys on yksi aikatauluista, koska se tarjoaa tietoja, jotka ovat vain muutama viikko vanhoja. Yksittäiset vähittäiskauppayritykset tuottavat usein omia myyntilukujaan samanaikaisesti kuukaudessa, ja näistä yrityksistä saadut heikot raportit voivat laukaista koko myyntimäärän, kun sijoittajat pelkäävät varastojen laskua.

Bottom Line
Stock holdingsilla on paljon enemmän vaikutuksia kuin vain myynti-, ansiot ja velka-toimenpiteet; erilaiset talouden muutokset voivat vaikuttaa myös salkkuihin. Älykäs sijoittaja tietää silmällä kaikkia taloudellisia ja muutenkin indikaattoreita, jotka voivat merkitä markkinoiden muutosta. Aiemmat toimenpiteet ovat vain joitain taloudellisia tietoja, joita voidaan käyttää makrotaloudellisen taloudellisen kuvan muokkaamiseen.