ovat olennainen tekijä salkun luomisessa ja monipuolistamisessa. Julkisyhteisöjen ja yritysten liikkeeseen laskemat vieraan pääoman ehtoiset arvopaperit tarjoavat mahdollisuuden tuottaa tuloja jatkuvilla korkomaksuilla ja vähäisessä määrin pääoman arvonnousussa tietyissä tapauksissa samalla, kun sijoittajat turvaavat laajan osakemarkkinoiden heilahteluista ja riskialttiudesta. Joukkovelkakirjalainat tarjoavat sijoittajalle turvallisuuden tunteen, koska nämä sijoitukset ovat negatiivisia korrelaatioita osakemarkkinoilla. Kun osakesijoitukset vähenevät, joukkovelkakirjalainainvestoinnit ovat yleensä nousussa.

Vaikka joukkovelkakirjalainoja pidetään vähemmän riskialttiina sijoituksina kuin oman pääoman ehtoiset sijoittajat, sijoittajien tulee olla tietoisia mahdollisuuksistaan ​​tappiota. Korkoriskiä, ​​luottoriskiä ja markkinariskiä esiintyy joukkovelkakirjalainojen sijoituksissa, jotka kaikki liittyvät sidotun joukkovelkakirjalajin tyyppiin ja kuinka kauan joukkovelkakirjalaina on siihen saakka, kunnes se täyttää maturiteetin. Yritysten obligaatiot ovat tyypillisesti enemmän riskejä kuin julkisyhteisöjen liikkeeseenlaskijat, ja pitkäaikaiset eräpäivät lisäävät sijoitukseen sidottua korkoriskiä. Vaikka korkoriski on painava aihe nykypäivän matalan korkotason markkinoilla, pitkän aikavälin sijoittajat voivat hyödyntää pitkäaikaisia ​​joukkovelkakirjalainoja suojaamaan sijoitussalkun osakeswapien volatiliteettia. Lisäksi sijoittajat voivat levittää joukkovelkakirjojen riskitekijöitä valitsemalla parhaiten luokiteltuja lainoja, jotka koostuvat monipuolisesta velkapaperisalkusta. Alla on lueteltu paras pitkäaikaisten lainasaamisten sijoitusrahasto vuodelle 2016.

PIMCO pitkän aikavälin luottorahasto

Vuonna 2009 perustettu PIMCO pitkäaikainen luottorahasto on tuottanut viiden vuoden vuotuisen tuoton 7,4%. Rahaston johtajat pyrkivät tarjoamaan sijoittajille kokonaistuottoa, joka ylittää määritellyn vertailuarvon, joka koostuu kiinteäkorkoisista arvopapereista. Rahaston 3 dollaria. 3 miljardin euron arvosta vähintään 80 prosenttia on sijoitettu monipuoliseen joukkovelkakirjalainaan vaihtelevilla maturiteeteilla. Suurin osa rahastojen varoista sijoitetaan sijoitusluokkatuihin, mutta rahastonhoitajilla on joustavuus sijoittaa jopa 20% joukkovelkakirjalainojen taseen loppusummasta. Sijoitusrahastoon kuuluvien joukkovelkakirjalainojen keskimääräinen maturiteettipäivä on 23. 74 vuotta, keskimääräinen duraatio on 11. 5 vuotta.

PIMCO: n Pitkäaikaisen Luottorahaston pääomistukset keskittyvät Yhdysvaltoihin, ja 24,12 prosenttia julkisyhteisöjen velkapapereista koostuvasta salkusta. Rahasto omistaa myös 20,96% yrityssidonnaisten arvopapereiden kokonaisvaroista, 2 16% arvopaperistetuista velkainstrumenttien varoista ja 2 52% kunnallisista liikkeistä. Rahaston kuluraportti on 0, 65%, mikä on hieman vertailukelpoisten varojen keskimääräistä korkeampi.Sijoittajille ei veloiteta myyntikuormaa ostohetkellä tai lunastuksella, mutta vaaditaan vähintään 1 000 dollarin alkuinvestointi.

Vanguardin pitkäaikaisen joukkovelkakirjalaina

Vanguardin pitkän aikavälin joukkovelkakirjalaina aloitettiin vuonna 1994 ja se on tuottanut kymmenvuotisen vuotuisen tuoton 6,65%. Rahaston johtajat pyrkivät seuraamaan markkinapainotteisen indeksin suorituskykyä, joka keskittyy kiinteäkorkoisten arvopapereiden pitkäaikaiseen, dollaripainotettuun keskimääräiseen maturiteettiin. Rahaston 8 dollaria. 95 miljardin euron arvosta sijoitetaan samankaltaisiin tileihin, jotka löytyvät Barclaysin Yhdysvaltain hallituksessa / luottoluokituksen tasoitetusta indeksistä, joka sisältää kaikki Yhdysvaltojen hallituksen keskisuuret ja suuret liikkeeseenlaskut, sijoitustoiminnalliset yritys- ja sijoitusluokkien kansainväliset dollariin sidotut joukkovelkakirjat, joiden maturiteetti vastaa tai yli 10 vuotta. Rahaston omistusten keskimääräinen eräpäivä on 24. 1 vuosi ja keskinäinen rahasto-osuuksien keskikorko on 14. 77 vuotta.

Vanguardin pitkän aikavälin joukkovelkakirjalaina monipuolistaa joukkovelkakirjalainoja velkojen ja velkojen luokituksen mukaan. Marraskuusta 2015 lähtien sijoitusrahasto sijoittaa 48. 92% varoistaan ​​valtion obligaatioihin ja 45. 77% yritysasiakkaisiin. AAA-luottoluokitukset muodostavat 40. 69% salkusta, jota seuraa BBB-luokiteltu joukkovelkakirjalaina 29 38%, A-luokiteltu joukkovelkakirjalaina 22,8% ja AA-luokiteltu joukkovelkakirjalaina 7,13%. Rahaston kulusuhde on 0,2%, joten se on yksi edullisimmista pitkäaikaisista joukkovelkakirjalainoista. Sijoittajille ei veloiteta myyntikuormaa osakkeiden ostamiseen tai lunastukseen, mutta vaaditaan vähintään 3 000 dollarin investointi.

Nuveen US Infrastructure Bond -rahasto

Nuveen US Infrastructure Bond -rahasto on uudempi pitkäaikaisten joukkolainamarkkinoiden tarjoaminen toukokuussa 2014 alkaen. Rahaston perustamisestaan ​​lähtien on syntynyt yhden vuoden palautus on 0,90%. Rahaston johtajat pyrkivät tarjoamaan nykyisiä tuloja ja rajoitettua pääoman riskiä sijoittamalla vähintään 80% rahastojen varoista U.S.-yksiköiden liikkeeseen laskemiin infrastruktuuriin liittyviin velkapapereihin. Rahaston 8 dollaria. 23 miljoonan euron omaisuus, johtajat voivat joustavasti sijoittaa enintään 20% ei-U-velkakirjoihin. S. kehittyneillä markkinoilla sijaitseville liikkeeseenlaskijoille. Lisäksi sijoitusrahasto voi sijoittaa enintään 40% arvopapereihin kuuluvista arvopapereista, joiden luokitus on alle sijoitusluokan. Rahastossa olevan joukkovelkakirjalainan keskimääräinen maturiteetti on 18. 24 vuotta ja keskimääräinen kesto on 9. 87 vuotta.

Nuveen US Infrastructure Bond -rahasto monipuolistaa joukkovelkakirjalainojaan eri tyyppisten joukossa, mukaan lukien julkiset joukkovelkakirjalainat, jotka muodostavat 10,98 prosenttia salkusta. Yritysten obligaatiot muodostavat 35,54 prosenttia salkusta ja kunnallisista joukkovelkakirjalainoista, jotka muodostavat 51 6% salkusta. Suurin osa joukkovelkakirjalainan sijoituksista on AA-luokiteltuja joukkovelkakirjalainoja, joista 40,1 prosenttia on kokonaisvaroista, ja A-luokitellut joukkovelkakirjalainat 19 94%, BBB-luokitellut joukkovelkakirjalainat 14,2% ja B-joukkovelkakirjalainat 12. 66%. Rahasto-osuuden kuluraportti on 0, 95%, mikä on korkeampi kuin luokkaan keskimäärin, ja sijoittajille arvioidaan 4,25%: n myynnin ennuste. Ei-ammattimaisille tileille tarvitaan vähintään 3 000 dollarin investointi.

Virtus Disciplined Select Rahasto

Virtus Disciplined Select -rahasto perustettiin vuonna 2012, ja siitä lähtien se on tuottanut vuotuisen yhden vuoden tuoton -2. 2%. Rahaston johtajat pyrkivät tarjoamaan sijoittajille korkean tuottotulon nykyisistä tuloista ja pääoman arvonnousun toissijaisesta sijoitustavoitteesta. Rahastojen joukkovelkakirjalainojen maksimointi tapahtuu kohdistamalla rahasto $ 1. Valtiovarainministeriön kuuden alaosaston, valtiovarainministeriön inflaatiosuojan arvopapereihin (TIPS) ja yrityslainamarkkinoihin 47 miljoonaa euroa. Rahaston johtajat toteuttavat kvantitatiivisen mallin monipuolistaa omistuksia, jotka arvioivat pitkän aikavälin suorituskykyä. Rahastojen keskimääräinen maturiteetti ei ole käytettävissä, mutta keskimääräinen kesto on 7 34 vuotta.

Virtus Disciplined Select Bond Fundin omistukset ovat marraskuusta 2015 alkaen 14,12% valtion joukkovelkakirjalainoja ja 76,92% yritysasiakkaita. Suurin osa rahaston varoista pidetään Yhdysvaltojen liikkeeseenlaskijoiden kanssa, vaikkei 3,5 prosenttia Yhdistyneessä kuningaskunnassa, 2 22 prosenttia Kanadassa ja 2 05 prosenttia Hollannissa. A-luottoluokituksen osuus on 27. 75% salkusta, jota seuraa tarkasti BBB-luokiteltu joukkovelkakirjalaina 24. 53%, AAA-luokiteltu joukkovelkakirjalaina 20. 36% ja BB-luokiteltu joukkovelkakirjalaina 10. 61%. Rahaston kulusuhde on 1,4 prosenttia, joka on verrattain korkea verrattuna vastaaviin sijoitusrahastoihin. Sijoittajille arvioidaan myyntikuormituksen ollessa 3,75%, kun he ostavat osakkeita ja vähintään 2 500 euron alkuinvestointi.

GuideStone Funds Extended-Kesto joukkovelkakirjalaina

GuideStone Funds Extended-Kesto joukkovelkakirjalaina käynnistettiin vuonna 2001, ja siitä lähtien se on tuottanut 10 vuoden vuotuisen tuoton 7,3%. Rahaston johtajat etsivät mahdollisimman suurta kokonaistuottoa ja pääoman säilyttämistä. Vähintään rahaston 268 dollaria. 52 miljoonan euron arvosta on sijoitettu Yhdysvalloissa sijaitsevien liikkeeseenlaskijoiden kiinteäkorkoisiin arvopapereihin. Johtajilla on joustavuus sijoittaa enintään 30% rahasto-osuuksiin veloittamattomissa veloissa. S. dollarin arvopapereita. Rahastoon kuuluvien joukkovelkakirjalainojen keskimääräinen maturiteetti on 26 vuotta ja keskimääräinen duraatio on 13. 3 vuotta.

GuideStone Funds Extended-Duration -rahoitusrahasto monipuolistaa eri liikkeeseenlaskijoiden omistuksia, mukaan lukien valtion obligaatiot (jotka muodostavat 28,8 prosenttia salkusta) ja yrityslainat (jotka muodostavat 66,17 prosenttia salkusta). Marraskuusta 2015 lähtien 80 prosenttia rahastosta koostuu USA: n velkapapereista, 4 29 prosenttia koostuu Kanadan liikkeistä, 4 21 prosenttia koostuu U. K.-liikkeistä ja 3 1 prosenttia on Australian obligaatioita. Omistukset ovat monipuolistuneet luokitusten mukaan, mukaan lukien 29,7% A-luokitelluista joukkovelkakirjoista, 29% BBB-luokitelluista joukkovelkakirjalainoista ja 26,8% AAA-luokitelluista joukkovelkakirjalainoista. Rahastoyhtiön rahasto on 0, 75%: n kulusuhde eikä kauppahintaa aseteta osto- tai lunastushetkellä. Sijoittajien on annettava alkuinvestointi, joka on 1 000 dollaria.