Vanguard Target Retirement 2045 -rahasto ("VTIVX") on tavoiteajankohtainen rahasto, jonka tarkoituksena on auttaa nuorempia sijoittajia säästämään eläkkeelle. Se käyttää yhdistelmää muiden Vanguard-sijoitusrahastojen kanssa monipuolisen salkun luomiseen, joka painottuu voimakkaasti kannoihin ja käyttää sitten liukupolkua, jotta portfolio muuttuisi vähitellen konservatiivisemmaksi, koska tavoite eläkkeelle siirtymispäivänä lähestyy. Rahastolla on 54% kotimaisia ​​osakkeita, 36% kansainvälisiä osakkeita, 7% kotimaisia ​​joukkovelkakirjalainoja ja 3% kansainvälisiä joukkovelkakirjalainoja.

Target Retirement 2045 -rahasto on yksi Vanguardin tarjoamista kymmenkunta vähittäismyynnin kohteena olevista varoista, joka kattaa potentiaaliset eläkepäivät viiden vuoden välein. Kohdepäivärahastot ovat kasvaneet yhä suosituimpia sijoitusratkaisuina, jotka riski-säätyvät ajan myötä. Sijoittajat voivat sijoittaa voimakkaammin osakkeisiin, kun he ovat nuorempia keskittyen pääoman pitkän aikavälin kasvuun. Eläkkeelle siirtymisen myötä omaisuuden säilyttäminen on ensisijainen tavoite. Rahasto ottaa nämä tavoitteet huomioon automaattisesti, joten sijoittajalta vaaditaan vain vähän manuaalista väliintuloa. Lisäksi kilpailu kohde-päivämäärärahastoissa on tehostunut, mikä heikentää hallinnointipalkkioita sijoittajien eduksi.

31.12.2015 päättyneen viisivuotiskauden aikana rahaston varastossa oleva rahasto on ansainnut osakkeenomistajille keskimäärin 8,1 prosentin vuosituoton. Korkean tason paluumäärien alapuolella on muutamia tuloksellisia kehityssuuntauksia.

Huhtikuu on suorittanut parhaan

Huhtikuun kuukausi on ollut epätavallisen vahvaa rahastolle. Viiden vuoden ajanjaksolla 2011-2015 rahasto on keskimäärin 1,4% huhtikuussa. Kymmenen vuoden ajanjaksolla 2006-2015 rahasto on palannut keskimäärin 2,8%.

Huhtikuussa tämä paikkakunnan rahasto on ollut parhaiten menestynein kuukausi, ja se on ollut uskomattoman johdonmukainen. Rahasto on kasvanut positiivisesti kaiken kaikkiaan vain yhden kuukauden aikana viimeisten 10 vuoden aikana. Huhtikuu oli vain menettämiskuukausi vuonna 2012, ja tappio oli vaatimaton 0, 8%.

Heikko vuosikurssi

Kalenterin kääntäminen on ollut tyypillisesti heikompi aika rahastolle. Viiden vuoden ajanjaksolla 2011-2015 tämä rahasto on laskenut keskimäärin yli 2 prosentin tappiolle joulukuussa. Tammikuussa on tapana olla hyvin osuma-tai-miss. Vaikka tammikuun yleinen suorituskyky on ollut tasainen, neljä viimeisen viiden vuoden aikana ovat nähneet yli 3 prosentin liikettä kyseisen kuukauden aikana.

Rahasto on laskenut keskimäärin 1 prosentin tappion joulukuussa viimeisten 10 vuoden aikana. Tammikuva on laskenut keskimäärin 0, 5% ja rahasto menettää tappiota kuudessa viimeisen yhdeksän vuoden aikana.

Varhaiset kuukaudet ovat parantuneet

Helmikuun, maaliskuun ja huhtikuun kuukaudet ovat olleet vuosi, jolloin rahasto on historiallisesti nähnyt suurimman osan tuotostaan.Viimeisen kymmenen vuoden aikana rahasto on kasvanut keskimäärin 0, 7% helmikuussa, 2% maaliskuussa ja 2 8% huhtikuussa.

Helmikuussa on peräti kuusi peräkkäistä voittoa ennen kuin se laski 0,8%: n tappion vuonna 2016. Maaliskuussa on nähty voittoja seitsemässä viimeisten kahdeksan vuoden aikana. Huhtikuu on tuottanut voittoja yhdeksällä viimeisen kymmenen vuoden aikana.

Merkittävät kuukausittaiset volatiliteetit

Pääosin osakkeisiin sijoitetut varat näyttävät volatiilisilta ja Target Retirement 2045 -rahasto ei ole ollut poikkeus. Yhden kuukauden jaksojen aikana vuosina 2011-2015 rahasto on nähnyt yli 4 prosenttia 14 kuukauden aikana. Rahasto on siis tehnyt huomattavaa osakekurssimuutosta lähes 25% ajasta. 14 havainnosta, 10 kuukautta osoitti liikettä ylösalaisin. Viimeisen viisivuotiskauden aikana, johon sisältyi vuosien 2008-2009 rahoituskriisi, rahasto toimitti 4% kuukausittaiset siirrot 18: stä 60 kuukaudesta. Kahdeksan näistä kuukausista tappii, kun taas loput 10 olivat voittoja.