Neuvoo ihmisiä siitä, miten tehokkaimmin sijoittavat kovalla työllä ansaitut rahat on tärkeä vastuu. Sijoitusrahasto voi olla erinomainen lisä asiakkaasi portfoliolle, mutta niin monta erilaista sijoitusvaihtoehtoa voi olla vaikea arvioida, mitkä tuotteet ja strategiat ovat parhaiten yhdelle yksittäiselle. Joissakin tapauksissa sijoitusrahastot eivät välttämättä ole sopivia, joten on tärkeää tietää, milloin muut vaihtoehdot sopivat paremmin.

Keskustelemalla asiakkaasi investointikohteista ja saamalla selkeä käsitys siitä, mitä hän haluaa saavuttaa, voit selvittää, ovatko sijoitusrahastoille oikeat. Varmista, että voit käsitellä seuraavia aiheita yksityiskohtaisesti keskustellessasi sijoitusrahastojen kanssa asiakkaan kanssa, jotta voit suositella tuotteita, jotka täyttävät hänen tarpeensa.

Riskinsiirtymä

Sijoitustuotteen soveltuvuuden määrittämisessä ensimmäinen vaihe on asiakkaan riskinsietojen arvioiminen. Tämä on kyky ja halu asiakkaan on otettava riski vastineeksi mahdollisuus korkeampiin tuottoihin. Vaikka sijoitusrahastoja pidetään usein turvallisempana sijoituskohteena markkinoilla, tietyt sijoitusrahastot eivät sovellu niille, joiden päätavoitteena on välttää menetykset kalliimmillaan.

Esimerkiksi aggressiiviset varastokannat eivät sovellu asiakkaille, joilla on hyvin pienet riskitoleranssit. Samoin jotkut korkean tuoton joukkovelkakirjalainat voivat olla liian riskialttiita, jos ne sijoittavat matalan tai joukkovelkakirjalainoihin tuottaakseen korkeampia tuottoja.

Investointitavoitteet

Asiakkaan erityiset investointitavoitteet ovat yksi tärkeimmistä näkökohdista arvioitaessa sijoitusrahastojen soveltuvuutta. Riippuen siitä, mitä hän haluaa saavuttaa sijoituksensa kautta, jotkin sijoitusrahasto ovat sopivampia kuin toiset.

Sijoittajalle, jonka päätavoitteena on pääoman säilyttäminen, eli hän on halukas hyväksymään pienemmät voitot vastineeksi siitä, että hänen alkuperäisen sijoituksensa tietämisen varmuus on turvallista, riskirahat eivät ole hyviä . Tämän tyyppinen sijoittaja on hyvin pieni riskinsietokyky ja pitäisi välttää useimmat varastokannat ja monet aggressiiviset korkorahastot. Sen sijaan katsokaa joukkovelkakirjalainoja, jotka sijoittavat vain hyvin arvostettuihin valtion- tai yrityslainoihin tai rahamarkkinarahastoihin.

Jos sijoittajan päätavoitteena on tuottaa suuria tuottoja, hän todennäköisesti haluaa ottaa enemmän riskejä. Tällöin korkean tuoton varastot ja korkorahastot voivat olla erinomaisia ​​valintoja. Vaikka tappion mahdollisuudet ovat suuremmat, näillä varoilla on ammattimaisia ​​johtajia, jotka ovat keskimääräistä vähittäiskauppiaita todennäköisemmin tuottamaan merkittäviä voittoja ostamalla ja myymällä huippuluokan varoja ja riskialttiita velkapapereita. Sijoittajat, jotka haluavat aggressiivisesti kasvattaa varallisuuttaan, eivät sovi hyvin rahamarkkinarahastoille ja muille erittäin vakaille tuotteille, koska tuotto ei useinkaan ole paljon suurempi kuin inflaatio.

Haluttu tuotto

Sijoitusrahastoista syntyy kahdenlaisia ​​tuloja: voitot ja osingot. Vaikka rahaston tuottamat nettovoitot on siirrettävä osakkeenomistajille vähintään kerran vuodessa, eri rahoitusvarojen jakautuminen vaihtelee suuresti.

Jos asiakkaasi pyrkii kasvattamaan rikkauttaan pitkällä aikavälillä eikä sillä ole välitöntä tuloa, kasvukeskuksiin keskittyvät ja buy-and-hold-strategiaan perustuvat varat ovat parhaita, koska ne yleensä aiheuttavat alhaisempia kuluja ja verotukselliset vaikutukset ovat alhaisemmat kuin muut rahastot.

Jos sijaan hän haluaa käyttää investointejaan säännöllisen tuoton luomiseksi, osinkotuet ovat erinomainen valinta. Nämä varat sijoittavat useisiin osinkotuotteisiin ja korollisiin joukkovelkakirjalainoihin ja maksavat osinkoja vähintään vuosittain, mutta usein neljännesvuosittain tai puolivuosittain. Vaikka raskaiden rahastojen riski on suurempi, tällaiset tasapainotetut varat tulevat joukko-osake-velkasuhteita, joten rahasto, joka täyttää asiakkaasi erityiset riskitoleranssit, on helppoa.

Verotusstrategia

Arvioitaessa sijoitusrahastojen sopivuutta asiakkaallesi on tärkeää keskustella hänen verotustarpeistaan. Nykyisestä taloudellisesta tilanteesta riippuen sijoitusrahastojen tuotot voivat vaikuttaa vakavasti hänen vuotuiseen verovelvollisuuteen. Mitä enemmän tuloja hän ansaitsee tietyn vuoden aikana, sitä korkeammat hänen tavalliset tulot ja myyntivoiton verokannat. Keskeinen on löytää rahasto, jolla on verotuksellisia vaikutuksia asiakkaasi kanssa.

Jos asiakas haluaa mahdollisimman vähän verovelvollisuutensa mahdollisimman pieneksi, osinkotuet ovat huono valinta. Vaikka pitkän aikavälin investointistrategiaa käyttävät rahastot voivat maksaa osingot, jotka verotetaan alemmilla myyntivoitoilla, kaikki osingot maksavat asiakkaasi verotettavaa tuloa vuodeksi. Paras valinta on ohjata hänet rahastoihin, jotka keskittyvät enemmän pitkäaikaisiin myyntivoittoihin ja välttää osingot ja korolliset yrityslainat. Rahastot, jotka sijoittavat verovapaisiin julkisiin tai kunnallisiin joukkovelkakirjoihin, aiheuttavat korkoa, joka ei ole liittovaltion tuloveron alainen, joten ne voivat olla hyvä valinta. Kaikki verottomat joukkovelkakirjat eivät kuitenkaan ole kokonaan verovapaita, joten varmista, että nämä tulot ovat valtion tai paikallisten verojen alaisia.

Monet rahastot tarjoavat tuotteita, joiden hallinnointi on verotustehokkuuden erityistavoitetta. Nämä varat käyttävät buy-and-hold-strategiaa ja poistavat osinkoa tai korkoa maksavia arvopapereita. Ne tulevat erilaisiin muotoihin, joten harkitse asiakkaan riskinsietokykyä ja investointitavoitteita suosittelemalla verotuksellista rahastoa.

Kun sijoitusrahasto on väärä valinta?

Joissakin tilanteissa sijoitusrahasto ei välttämättä ole asiakkaan paras vaihtoehto. Vaikka sijoitusrahastot tarjoavat jonkinasteisen monipuolistamisen useimmat yksittäiset sijoittajat eivät pysty vastaamaan, ne myös velvoittavat asiakkaasi luopumaan hallitsemastaan ​​sijoituksesta. Tämä tarkoittaa sitä, että sijoitusrahasto ei ole kovin sopiva asiakkaille, jotka haluavat toimia aktiivisesti investointien jakamisessa ja kaupankäyntistrategiassa. Sijoitusrahastoja hallinnoivat kokeneet ammattilaiset, joita pidetään yleisesti yhtenä tärkeimmistä eduistaan.Kuitenkin asiakas, joka haluaa tietää, miten ja miksi jokainen dollari on sijoitettu, soveltuu paremmin itsenäiseen hallintaan.

Lisäksi sijoitusrahastot eivät välttämättä ole paras valinta asiakkaille, jotka ovat ensisijaisesti mukana vuosikustannuksissa. Toisin kuin sijoittaminen yksittäisiin osakkeisiin tai joukkovelkakirjalainoihin, sijoitusrahasto vaatii osakkeenomistajia maksamaan vuosipalkkiot, jotka ovat yhtä suuri kuin niiden sijoitusten arvo. Tämä tarkoittaa sitä, että jokainen rahasto tarvitsee vuosittain tuottoa suurempaa kuin sen kustannussuhde, jotta osakkeenomistajat voisivat hyötyä.

Korkean tuoton omaavat varat edellyttävät hyvin ennakoivaa johtamistyyliä, mikä voi tarkoittaa 2-3 prosentin kulutasoa korvaamaan usein varojen kaupasta aiheutuvat maksut. Lisää passiivisesti hallinnoituja salkkuja voi olla paljon pienempiä kulusuhteita, mutta tämä vastaa usein alhaisempia tuottoja, koska nämä varat suuntautuvat ensisijaisesti pitkäaikaiseen kasvuun sen sijaan, että ne tuottaisivat suurimman tuoton.

Totisesti, se yleensä maksaa rahaa tehdä rahaa, joten asiakkaasi todennäköisesti päätyy korkeampiin maksuihin riippumatta sijoitusvälineestä, jos hänen päätavoitteenaan on tuottaa aggressiivisia tuottoja. On kuitenkin tärkeää keskustella asiakkaasi odotuksista kuluja arvioitaessa minkä tahansa sijoitusrahaston soveltuvuutta.